【摘 要】
：
使用体现股票市场历史风险的无条件波动性指标,在描述风险特征时缺乏及时反应市场变化的灵敏性,也难以准确地描述处于市场和体制变迁地程中的投资和风险行为。为此,大量市场
【机 构】
：
长春工程学院吉林大学数量经济研究中心
论文部分内容阅读
使用体现股票市场历史风险的无条件波动性指标,在描述风险特征时缺乏及时反应市场变化的灵敏性,也难以准确地描述处于市场和体制变迁地程中的投资和风险行为。为此,大量市场风险研究开始关注市场收益率变化的条件波动性,并利用条件方差描述和度量股票市场的风险特征。在文本的实证分析中,在GRCH模型中引入条件波动性的区制转移性质,通过估计区制状态和区制转移概率,描述和分析我国股票市场收益率条件波动的动态特征,以期认识我国股票市场发展过程中的价格和风险变化途径。
其他文献
1培养健壮的树体和良好的结果母枝 正常造或反季节龙眼催花,都须有健壮的树体和良好的结果母枝,才能实现丰产优质.要培养合理的群体和个体结构,通过合理修剪和整形,以保证枝
本文指出，我国需要尝试检验货币政策效果的新途径，尤其要充分地考虑利率的外生性及其影响效应。一方面，可以对一个时期以来利率调整的作用给予识别;另一方面，也会对是否实行利率
本文得到了以下几点基本结论:
1.金融结构和经济增长之间的协整关系在1999年第1季度到2000年第4季度协整关系发生了结构突变,这是一系列经济和金融改革政策的结果,金融结
按照与都柏林大学物理系教授M.Coey的合作研究计划,我于1983年7月赴爱尔兰,在都柏林大学物理系工作了将近五个月的时间。爱尔兰共和国是大西洋中的一个岛国,东面隔爱尔兰海
通过实证分析可以看到，在消费模型中如果不包含金融变量，那么模型的结构功能就比较差，加人了金融自由化的变量提高了模型的结构功能，使得金融自由化政策对居民消费的影响得到合理
1 栽培历史与现状 湖南省资兴市东江库区水果生产是随着国家重点水利工程-东江水电站的兴建而发展起来的,规模开发始于20世纪80年代初.到2000年底,库区共开发果园0.2万hm2,总
通过编程计算上证综指和深证成指日收益率序列及其AR(1)模型残差序列滞后高阶的自相关系数,发现直至224阶时上证综指日收益序列的自相关系数几乎衰减到零,表明该序列前224阶
本文用计量经济理论方面新近发展的分析方法和技术建立银行信贷、货币供应量与物价的计量经济模型，系统地研究银行信贷、货币供应量与物价之间的动态影响关系，为货币政策决策的
一、红枣烘烤房的结构金丝小枣烘烤房为砖混结构,用楼板封顶,顶部设有2个50厘米见方的排湿通气孔,地面为2个火炕,前面为0.9×1.9厘米的门,后面为烟囱和炉镗,烟囱有效高度为5
两个月来开城谈判的全部过程,使全世界人民对于美国帝国主义者的流氓性,有了更清楚、更确切的认识。凡是流氓们所惯于要弄的一切最卑鄙、最下流的龌龊手段,包括撒谎造谣、威