我国的互联网借贷行业乱象已成为近年来备受关注的社会问题。行业发展初期的监管缺位及无序扩张所积累的风险在近几年出现了集中爆发,各类平台问题已给数百万投资者造成了高达千亿的资金损失。在近2年监管部门重拳整治和清退为主的目标下,目前的在营平台数量持续减少并有加速清退趋势。而为何行业近半数的公司都出现严重违规现象,为何2013年监管部门已关注到此问题却无法阻止风险大面积蔓延,为何如此大量投资者被误导参与投资,如何加强监管,避免类似情况在以后再次发生是本文想要总结和研究的问题。本文回顾了互联网借贷行业的发展历程,通过三个行业典型风险事件案例及对近百位真实网贷借款人的经历描述所获得的信息对网贷的风险及风险产生的原因展开分析。认为网贷行业的风险源于本身畸高的贷款利息吸引的多是资信不良的借款人而造成高违约率的结果。监管对资金流向无有效管控造成经营者能够轻易挪用资金且不易被发现的环境为平台欺诈创造了机会。监管对误导性宣传未及时进行有效管理造成大量投资者参与了不适合自己的投资。监管对违规及犯罪的惩处力度太低造成违规及犯罪行为未能及时有效得到遏止甚至在某些程度上鼓励了犯罪。随后本文梳理了我国目前对网贷行业监管办法,分析了近年来的监管效果及监管还存在的漏洞,并对完善互联网借贷行业的监管提出了相关建议。