从上世纪八十年代开始,盈余管理以其手段多样性、操作隐蔽性、目的利益性、影响广泛性等特点,成为会计学术界和实务界的研究热点。无论基于何种目的,盈余管理都会削弱企业财务报告应有的真实性和可靠性,影响各利益相关者做出的判断和决策。因此,在公司治理中,研究抑制盈余管理行为的因素十分必要。改革开放四十年来,市场化水平取得了举世瞩目的成绩。在我国经济转轨的发展历程中,由于国家采用了“先沿海再内地,先东部再中西部”的地域不平衡发展战略,导致我国各地区市场化水平存在显著差异。在这样的背景下,各地区市场化水平差异会对上市公司的盈余管理行为产生怎样的影响?随着我国各项内部控制规范与指引的推进,内部控制作为企业经营活动中的监督管理手段,能够有效减轻企业存在的代理问题和信息不对称问题。因此,对于处在特定市场环境中的企业,高质量的内部控制能否有效抑制上市公司管理层的盈余管理行为?市场力量作为公司发展的驱动力,将如何影响上市公司管理层的盈余管理行为?这种影响是否有规律可循?现有研究并未给出明确的解释,有待进一步深入探讨。本文首先梳理了前人对于市场化水平、内部控制质量、盈余管理的相关文献并且加以综合叙述。其次对三者的概念及相关理论进行阐述及分析,为下文假设和实证分析提供理论支持,进而提出文章的假设及回归模型。在实证部分,本文依据所选取的数据,分别探讨上市公司所在地区的市场化水平和内部控制质量对公司盈余管理的影响,同时进一步检验内部控制质量在上市公司所在地区的市场化水平与公司盈余管理之间的部分中介关系。本文可能的创新点主要为研究视角的创新与研究结论的创新。第一,本文将上市公司所在地区的市场化水平与内部控制质量纳入同一框架,分别探究其对公司盈余管理约束作用机理。将内部控制质量作为中介变量,探究内部控制质量在上市公司所在地区的市场化水平与公司盈余管理之间所起到的作用。第二,本文的研究结论为,上市公司所处地区的市场化水平能够通过内部控制质量影响公司的应计盈余管理和真实盈余管理。现有文献几乎没有探究过不同市场化水平是否通过公司内部控制质量影响上市公司的盈余管理,本文的结论较为新颖。不足之处在于没有分析盈余管理动机对盈余管理方式的选择。