作者结合本人在国有商业银行及证券公司的从业经历,选取了“银行自营与理财资金进入资本市场的路径模式与风险控制研究”这一论题。商业银行与资本市场的发展存在着相互依存、相互制约的关系,在国内资本市场发展迅猛和我国银行业己经实行全面对外开放的形势下,我国商业银行经营形势严峻,经营压力日益增大。论文研究目的旨在从资本市场发展对商业银行产生的影响这一角度来探讨商业银行的经营发展问题,或者说是从商业银行和资本市场的关系这一角度来研究商业银行的经营发展。作者想在深入探讨商业银行和资本市场关系的基础上提出自己关于商业银行的资本市场业务创新以及商业银行与资本市场融合的风险与监管等问题的思考。论文将在充分吸收借鉴前人研究成果的基础上力求从多个角度对商业银行进入资本市场问题进行全方位的理论分析与业务探讨,既是对现代金融体系比较研究工作的一个注解,也是在商业银行与资本市场日渐融合的趋势下对商业银行的未来发展做出的作者自己的理论勾画和前景描述。充分把握资本市场对商业银行的冲击与促进,把握各种正面和负面效应,将直接关系到商业银行的业务经营。不惟如此,探索和研究资本市场快速成长条件下商业银行的改革与发展取向就更是一种刻不容缓的应对战略。商业银行如何通过资本市场突破利率市场化的冲击,如何在传统业务的范畴内通过调整产品结构和金融创新,巩固原有的经营阵地,如何通过资本市场开拓新型金融业务等,势必是金融理论研究和商业银行经营管理的热衷所在。因此,研究商业银行与资本市场的关系及商业银行在新形势下的发展战略便成为一个极富现实意义的重要课题。论文主要创新之处是:选题上的创新——论文跳出了就商业银行论商业银行的传统局限,明确以商业银行进入资本市场问题研究作为题目,这在以往所有论著和文献检索中并不多见。从这个意义上说,论文选题有些新意。理论分析的创新——论文将从多个视角对商业银行与资本市场的关系进行了理论探讨,较为全面地分析了商业银行与资本市场之间相互依存、相互制约、既竞争又互补的关系,从而使论文在前人基础上对商业银行与资本市场之间关系的理论分析有所发展。论文对有关中外金融史料和现实中的商业银行与资本市场协调发展的内容进行了整理分析并得出如下结论:第一,商业银行进入资本市场是各国现代商业银行发展的大趋势;第二,资本市场发展对商业银行自营资金投资运作及理财业务收益增长产生显著的积极影响。