钢铁企业价格风险分析与套期保值策略

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在市场化、全球化条件下,企业生产经营活动面对各种外部不确定因素的影响,其中很多因素都会通过市场价格波动风险来体现。本世纪以来国际市场大宗商品价格持续暴涨和2008年全球金融危机引爆的价格全面暴跌,使我国企业付出了缺乏价格风险管理手段的沉重代价。   本文以A钢铁公司企业为例,阐述了钢铁生产型企业参与期货市场套期保值的解决方案。并且通过深入分析企业在生产经营中由价格波动造成的亏损问题,结合目前建筑钢材正在积聚的价格下跌风险,提出通过期货市场进行螺纹钢期货卖出套期保值的一揽子解决方案。从而保证企业在不同的市场状态及不同的现货销售地域的条件下都能获得稳定的经营利润。   本文主要从企业风险管理的角度出发,对业面临的原材料和产品价格波动的风险进行了全面分析,通过理论结合实践得出中国钢材生产企业利用期货进行风险管理的一般方法。
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