资产证券化在国外兴起,如今在国内外都已成为重要的金融创新工具。信贷资产证券化是资产证券化的一个重要分类,为商业银行提供了新的风险管理工具和融资工具。信贷资产证券化业务在我国经历了两次试点,2005年它首次在我国金融市场亮相,但是受美国次贷危机的影响于2008年被暂停。2012年信贷资产证券化业务得以重启,并对商业银行的影响越来越大,业务额度越来越高,近几年受到学者和市场从业人员的广泛关注。笔者参考了大量文献并重点关注了当下证券市场资产证券化业务的发展现状,认为在2018年及以后信贷资产证券化业务仍会受到市场的关注和青睐,因此,本文将在系统上研究信贷资产证券化业务对我国上市商业银行“三性”的影响,并结合当下市场环境提出相应的发展建议。本文首先在理论上分析了信贷资产证券化业务的运行结构、相关原理及其对商业银行安全性、流动性和盈利水平的影响,信贷资产证券化业务对商业银行经营的影响是复杂且多方面的,综合来看,有助于提高商业银行的安全性、流动性和盈利性。然后选择了具有代表性的我国17家上市商业银行的不良贷款率、存贷比和净利润指标作为反应银行“三性”的代理变量,搜集整理了第二次试点以来的季度数据,利用随机效应回归模型和固定效应回归模型探讨信贷资产证券化业务对商业银行具体指标的实际影响。研究发现,信贷资产证券化业务可以降低上市商业银行的不良贷款率、存贷比并提高银行的净利润,意味着商业银行的安全性、流动性和盈利性水平得以改善。最后基于我国信贷资产证券化业务的发展现状和问题,从商业银行的内外部两个角度提出发展建议。