2006年12月，中国开始兑现根据WTO协定做出的广泛承诺，向外国全面开放银行业。中国银行业开始全面引入各种类型的竞争，并取消在竞争方面的限制。从此，中国银行业的发展不再是中资银行的独角戏，而是多角色的舞台剧。外资银行进入也不只是中资银行如何“应对”的问题，而是中资银行、外资银行共谋促进中国银行业发展。　　随着我国对外开放的不断发展，经济金融改革的不断深入，外资银行不断拓展其业务，它们将在我国金融体系中占有越来越重要的地位。外资银行的进入是一把“双刃剑”。一方面，外资银行进入有利于促进我国金融市场的发展和完善，有利于引进先进的技术加快我国银行业的金融创新，有利于提高我国银行业的经营管理水平，也有利于中国银行业走向世界。另一方面，外资银行进入使中国银行业面临严峻的挑战和巨大的冲击，使中资银行面临巨大的竞争压力，同时使我国的银行体系稳健性受到严重挑战。本文将深入研究中外资银行在竞争上的优势与劣势，并指出我国银行业竞争劣势的根源，对症下药，提出我国银行业应对外资银行进入的新思路:围绕银行业核心竞争力提高，建立中外资银行竞争与合作的新型关系，为中外资银行共同发展创造良好的外部环境，实现中外资银行的共赢发展。通过国内银行业一系列业务制度与监管的创新，发挥银行业对国民经济发展的强大支撑作用。　　本文分4章来研究外资银行进入与中国银行业发展。具体内容如下:　　第1章分析了外资银行进入我国的动因。从世界经济总体发展趋势上看，国际银行的跨国经营活动在上个世纪六十年代和七十年代发展迅猛，到1985年后，由于美国银行国际性收缩而趋于停滞。而自20世纪90年代中后期以来，随着东欧和拉美国家掀起了银行私有化浪潮，外资银行借机收购，又开始了大规模扩张。分析国外的外资银行的研究文献可以发现，大部分是关于美国、日本、欧洲工业化国家、澳大利亚和新西兰等国的，其中对美国既作为母国又作为东道国的研究最多。而国内几乎没有真正针对外资银行进入动因进行研究的文献。国外主流文献主要是从母国与东道国之间的直接投资、贸易状况以及东道国国内的市场机会出发来研究外资银行进行跨国扩张行为的动因。本文将外资银行进入东道国动因的研究文献分成三类:第一类是追随本国客户;第二类是服务东道国当地市场;最后一类是其他动因。论文综合Claessen(2001)和Hermes(2003)等的观点，将外资银行营业性网点的数目(FBNUM)，外资银行长短期贷款占我国银行业全部资产比率( ACSTFUN)和外资银行所有者权益占比(AEQUITY)作为外资银行进入程度的度量变量，在模型中作为被解释变量。我国GDP，通货膨胀率INFL和外资银行在华直接投资额FDI作为解释变量。实证发现我国的GDP与外资银行在我国的营业性分行数，外资银行长短期贷款以及外资银行股权存在着明显的相关关系，他们是影响外资银行进入我国的重要因素之一。在1994-2006年间，外资银行进入我国的步伐逐步加快，在这一阶段他们着重于我国市场的增长潜力，主要目的是熟悉我国的市场，和建立其经营体系。随着我国对银行业开放度的逐步加快，中国将会吸引更多的外资银行进入，外资银行在中国的发展也会更为快速。同样，模型的回归结果也表明了外资银行对华投资总额(FDI)与外资银行在我国的营业性分行数，外资银行长短期存款以及外资银行股权也存在着明显的相关关系，这说明外资银行对华投资额的也是其进入中国市场的考虑因素之一，即外资银行进入在一定程度上是为了追随并服务于其本国客户。模型中我尝试性的选取我国的通货膨胀率作为解释变量用来解释外资银行的进入动因并不科学，即我国通货膨胀率的影响因素并不显著。　　第2章研究了外资银行进入对我国银行业的冲击。外资银行的进入将会促进我国金融市场的发展和完善，有利于吸引更多外资，有利于引进先进技术和经营管理经验，有利于国内银行业效率的提高，有利于加快金融创新和增进社会福利等积极效益，这是不容置疑的，我国理论界和金融实际部门已对之进行了长时间和全方位的研究，本章不再赘述，而是从发展我国银行业的战略高度出发，来探讨外资银行进入给我国银行业带来的负面影响。外资银行的进入将影响我国银行体系的稳健运行，挑战我国的金融监管体制，冲击我国的银行制度。一般来说，中资银行具有本土优势，具体到我国，国有银行有遍布全国的分支机构，有熟悉当地情况、经验丰富的大量人才，有关系密切的客户资源等等。但在这里我不想过多地讨论中资银行的优势问题。虽然中资银行具有自己独特的优势，但与外资银行相比更多的是国内银行多年来累积的问题:业务范围狭窄，沉重的税负;贷款损失准备金不足;缺乏自生能力。而外资银行相对于中资银行而言，先天具有体制优势（不受政府干预）、规模优势（资金实力雄厚）、经营优势（自主创新）、管理优势（良好治理结构）、人才优势（高薪、高素质），这已足以构成对中资银行的竞争威胁。不同的银行产权制度是国内银行和外资银行的差距的根源，而中国银行业的许多弊端都源于产权制度缺陷。中资银行的产权制度缺陷决定了我国商业银行治理结构的先天不足，由于所有者放弃或无法行使权利，银行为高级管理人员所控制，所有者、经营者、监管者和其他相关者之间难以建立有效的利益制衡和互动机制，而外资银行存在着制度上的优势，必然使中资银行陷入制度困境中。结果，中资银行必然会招致巨大的经营风险。外资银行进入使得一国银行体系面临外部冲击，国际金融市场的波动和在本国的外资银行及其母银行的问题都可能引起本国银行体系不稳定和动荡。外资银行自身经营不善可能引发银行体系安全问题。外资银行自身经营对银行体系安全的另一更为重要影响与游资有关。外资银行进入对我国银行体系安全产生影响，既有外资银行自身的原因，如跨国银行不顾东道国国家利益的无政府行为;也有我国银行业本身的问题，如我国金融业低下的竞争力。可以说，在我国银行业脆弱性的基础上，外资银行的全面进入将对我国银行业产生竞争性威胁。经过多年的发展和完善，外资银行监管形成了以非现场监测、现场检查和综合监管为主的监管方式，完善了以市场准入、运营监管和市场退出为主的监管内容，并逐步建立了以风险为本的持续性审慎监管框架。但随着国际金融服务的迅猛发展和我国金融业的进一步对外开放，外资银行在华经营条件不断放宽，业务发展势头迅猛，外资银行监管工作也面临着新压力和挑战。　　第3章研究了外资银行进入对我国银行业影响的机理。商业银行最本质的特点是高负债经营:商业银行通过发行债券或通过负债、特别是吸收活期存款获得资金来源，将负债（如销售活期存款）获得的资金用于购买有收益的资产（包括发放贷款）。这种高负债，特别是销售活期存款经营的特点决定了商业银行具有更容易导致经营失败的内在特征。即作为唯一能吸收活期存款的金融机构，商业银行在其持有的资产的大部分还是信贷资产条件下，由于收回资产、获得流动性与负债的兑付在时间上的分离以及存在于这三方面之中的不确定性，因而更容易受到外部冲击，导致经营失败。这就是商业银行的内在脆弱性，即商业银行的“金融脆弱性”。外资银行进入加剧我国银行业脆弱性，外资银行进入导致银行业竞争的加剧，降低了银行特许权价值。外资银行进入会使一个国家银行体系的脆弱性加大，更容易发生银行安全问题。本文指出银行业的脆弱性是内在的，外资银行进入并不是银行脆弱性的根源，而只使银行业的脆弱性更加显性化。外资银行进入后，中外资银行都同时为国内客户提供服务，虽然在资金价格的确定上，中外资银行都能根据市场供需状况和客户质量水平在政策允许浮动范围内自主决定，但是由于外资银行资金来源渠道多，可以从国际金融市场筹措低成本资金，另外，外资银行采用先进的管理技术与手段以提高资金营运效率，因此，外资银行在资金价格上比国内银行更有竞争优势。在面对优质客户的竞争时，国内银行的贷款价格面临着高于外资银行的风险，金融产品相对价格的变化将会导致需求关系的变化，低风险的优质客户将会寻求更低廉的成本而转向外资银行融资，使得低风险的借款人退出国内银行业市场（逆向选择行为），或者诱使借款人选择更高风险的项目（道德风险行为）。因为，那些愿意支付较高利息的借款人正是那些预期还款可能性低的人，结果是使得国内银行对优质客户的放款数量减少，而平均风险却上升。外资银行采用先进的管理技术与手段以提高资金营运效率，因此，外资银行在资金价格上比国内银行更有竞争优势。在市场需求总量保持一定情况下，由于外资银行对市场份额的分享和竞争的加剧，国有银行的利润空间将越来越小。金融开放前，我国实行严格的金融管制，以及有强有力的国家信用作保障，降低了市场的预期风险，金融系统可以在较低利率水平下得到更多的资金，形成金融系统的租金收入，不但为银行部门提供了持续经营的利润流，而且为生产部门提供了更多的可用资源，但金融开放后我国的金融监管者和公众将面临严重的信息约束。对于我国来说，外资银行进入后有可能会有大量外资流入我国，大量资本流入通常会导致实际汇率上升，可能损害实际经济部门，并进而危及国际收支平衡。特别是在国有企业、国有商业银行预算软约束的情况下，大量资本流入可能表现为对外过度借贷，为风险的累积和随后的投机性冲击埋下祸根，增加了银行业的脆弱性。　　第4章研究外资银行进入下的我国银行业发展。商业银行核心竞争力是一种技能的整合，是一种能够产生众多强大竞争力的能力，是提供给客户、他人无法提供的特殊价值的能力。它依赖于商业银行在不同经营与管理领域内最有效的运作，是银行持续竞争优势之源，是构成银行竞争中多方面的技能、互补性资源和运行机制的有机结合，而不是各种银行竞争力简单相加的总和，也不是在某一种特定领域内的相对竞争优势。具体来说，核心竞争力包括经营竞争力、管理竞争力、人才竞争力、国际竞争力、创新竞争力等。提升我国商业银行核心竞争力，必须看清我国商业银行在什么地方具有特殊的技能，有哪些方面的竞争性资源，并要采用新的管理技术将这些技能和资源结合起来，形成我国商业银行的核心竞争力。这样才能在激烈的世界金融竞争中生存和发展，立于不败之地。一是强化风险控制，提高经营竞争力;二是迎接挑战，强化管理竞争力;三是加强金融队伍建设，培育强大的人才竞争力;四是放眼世界、努力提升国际竞争力;五是与时俱进，增强创新竞争力。外资银行进入后，国内银行与外资银行既存在平等竞争，也能进行互利合作，实现共同发展。中外银行合作发展的根本原因，在于中外银行双方的互惠互利。各方均有其独特的优势，如果双方进行优势互补，将促进双方更快地发展和进步。将各自的比较优势相结合，外资银行可以更加有效地对目标客户和产品领域进行渗透，扩大其不断增长的本地市场的业务份额;而中资银行可以吸取国外的先进管理经验，把握国内市场银行产品创新的发展机遇，并培养和充实其开展全球经营的能力。外资银行要在中国土地上扎根，并与中资银行一同健康发展，一方面要从政策上制度上给予必要的保障，创造平等竞争条件;另一方面需要东道国监管当局与母国监管当局进行协调合作，保证整个银行业的稳健运行。在监管内容上，要更加重视经营风险的监控，完善以风险性监管为主的监管体系。