随着中国经济的快速发展,越来越多的企业通过首次公开发行股票(Initial Public Offering,简称IPO)登陆资本市场以获取融资和更好的发展机会。企业的上市在不断丰富和壮大中国资本市场的同时,也为投资者提供了更为多样的投资机会,极大地提高了资本配置效率。可是近年来证监会先后发现多家上市公司IPO过程中存在财务欺诈等违法违规行为。2013年,万福生科、绿大地、新大地等公司财务造假事件相继爆发,接踵而来的是公司IPO财务造假而导致的系列审计失败事件逐一浮出水面,随继将相关的会计师事务所推上了风口浪尖,引发社会对IPO企业财务真实性的广泛关注。万福生科、天能科技、欣泰电气、振隆特产等已被证监会明确坐实的上市公司IPO财务造假事件均伴随着注册会计师因缺乏足够的职业谨慎性导致的IPO审计失败问题。这通常会导致证券市场秩序出现一定的波动,对市场资源的配置具有消极影响,同时容易打击市场信心,降低投资者的投资积极性,对证券市场的持续发展产生负面影响,注册会计师的权威性也容易被市场所质疑。基于此,就IPO审计来讲,注册会计师要合理应对,借助一定的方法来应对审计风险。同时,IPO审计具有一定的特殊性,研究如何提升IPO审计中的风险识别与防范,将有助于注册会计师有效控制和避免审计风险,提高审计质量,促进注册会计师行业的健康发展以及社会经济的稳步运行。2019年6月,科创板在上海证券交易所顺利设立,开启了我国资本市场深化改革之路。登陆科创板公司的主要特点是符合当前国家战略、具有世界前沿的关键核心技术且市场认可度高的科技创新企业,发行与之匹配的是注册制,以信息披露为核心,采用公开透明的问询式审核,对会计信息质量以及与之相关的注册会计师审计质量提出了更高的要求。随着科创板的推出,上市公司IPO审计将更加规范、透明、开放、包容,在资本市场生态建设中发挥更为积极重要的作用。同时,IPO业务尤其是对一些高科技创新企业的上市业务,其公司具有的高风险特征无疑也将使得会计师事务所承接此类业务的审计风险加大。注册会计师作为审计主体承担着维护公众利益的社会责任,关注IPO审计风险在提升审计水平以及维持资本市场秩序的过程中发挥了至关重要的现实意义。当前,学术界针对公司上市财务欺诈的研究主要集中于IPO企业财务报告舞弊的角度,基于注册会计师的视角对IPO审计执业过程中如何识别主要的审计风险点和相关的改进方法缺乏深入研究。因此,本文立足于注册会计师IPO审计风险视角,对事务所审计失败的原因进行了深入挖掘,在分析近年来我国IPO审计失败案例和IPO审计现状的基础上,梳理了注册会计师常见的IPO审计风险点和审计风险因素。此研究对帮助注册会计师降低审计风险,保护投资者个人利益和促进我国资本市场的深化改革和规范发展具有较为广泛的理论意义和现实价值。本文在已有学者研究成果的基础上,以委托代理理论、审计冲突理论、信息不对称理论为理论依据,采用文献研究法、理论和案例相结合的分析方法,选取创业板第一批上市的企业之一——金亚科技为研究对象,该公司当年作为高新技术企业的代表登陆创业板,现在或将面临被强制退市的可能。本文基于案件里注册会计师应对IPO审计风险的角度,对IPO审计问题展开了详细分析。研究发现,注册会计师在对金亚科技进行IPO审计的过程中,没有获取充分、适当的审计证据以有效应对客户可能存在的虚增营业收入和资产、虚减成本和虚构创新盈利模式等重大错报风险,从而导致了金亚科技IPO审计失败。另外,研究还发现,注册会计师在IPO审计过程中可能存在以下问题:注册会计师未能保持应有的独立性;注册会计师专业胜任能力不足;会计师事务所业务质量管理存在局限性。在前述研究的基础上,本文对国内注册会计师如何防范IPO审计风险从各个方面提出了相关建议和对策。本文的研究为注册会计师在承接公司IPO审计业务中有效识别审计风险点提供了一定借鉴,有助于提升注册会计师对IPO财务造假行为的敏感度,降低审计风险。此外,研究结论还为规范资本市场参与主体行为、提高资本市场资源配置效率和不断完善资本市场体制机制提供一定的参考。