众所周知，我国证券市场自建立以来已经获得长足的进步，取得了令人骄傲的成绩。与此同时，由于经验不足，制度不健全，市场诚信危机，证券市场充斥着以欺诈客户、内幕交易、操纵市场、虚假陈述等典型的违法行为。国家通过采取以集中统一的政府监管为主、自律监管为辅的监管模式对证券市场违法行为进行监控，并在此基础上，建立了证券市场违法行为处罚制度。在我国，对证券市场违法行为主要采取的是行政监管处罚、自律监管处罚与法律制裁(刑事处罚)，虽然这三种处罚对证券市场的规范化起到了一定的作用。但是，随着证券市场的不断发展，在对违法行为的处罚中存在着处罚权限模糊、处罚力度不够、对处罚缺少司法介入、缺少健全的处罚程序、执法人员执法素质欠缺等问题。因此，本文试图从证券市场最为典型的证券欺诈行为入手，细致分析对证券市场违法行为处罚的理论依据，对行政监管处罚和自律监管处罚的现状、性质、特点、具体类型与处罚权的行使进行了详细阐述，从而对我国证券市场违法行为处罚制度做出了预期，以期能对司法实践起到一定的作用，进而使得投资者的合法权益得以更好地保护，同时促进证券市场更加公开、公平、公正、有序。 本文共分为五章。第一章为证券欺诈行为法律评析，主要是对我国证券市场上的欺诈客户、内幕交易、操纵市场和虚假陈述四种证券欺诈行为进行法律评析。笔者主要从它们的特征、防范和法律规制方面进行评述。第二章为证券