商业银行从本质上说就是经营风险的金融机构,以经营风险为其盈利的根本手段。而信用风险一直是商业银行面临的最主要的风险。商业银行能否有效地管理和控制信用风险,直接决定了其是否能健康、持续地生存和发展。近年来,随着我国金融体制的改革、金融业的对外开放,我国各商业银行已逐渐意识到信用风险管理的重要性,逐步建立起了符合自身环境和内部需求的信用风险管理体系。但是由于我国社会经济的特殊性和商业银行发展中形成的弊端,使得我国商业银行信用风险度量技术相对落后,信用风险管理水平远远落后于其他发达国家。所以我国迫切需要学习和借鉴国际上先进的信用风险管理技术,研究出适合我国商业银行自身的信用风险管理技术,加强对信用风险的识别、防范和控制,提高经营管理水平,促进商业银行健康稳定的发展。在全面分析商业银行信用风险度量的意义和研究现状的基础上,本文首先系统阐述了有关商业银行信用风险管理及度量的相关理论；然后,对比分析了不同种类的商业银行信用风险度量方法和模型的优缺点,并通过分析研究各度量模型在我国商业银行的适用性,得出现阶段Logit模型在我国的适用性较强；最后,从我国证券交易沪深A股市场上选择了68家上市公司作为研究样本,其中34家*ST企业,34家非*ST企业。初选财务指标并收集数据后,采用了独立样本T检验(保留了14个财务指标)、主成分分析(提取了4个主成分)逐步处理数据,最终运用SPSS17.0建立了Logit模型,并验证了模型的有效性。实证结果表明,模型对*ST企业的判别准确率为79.41%,对非*ST企业的判别准确率为82.35%,模型总的预测正确率为80.88%。实证研究表明,基于财务指标提取的4个主成分建立的Logit模型对判断上市公司的信用违约风险效果明显,值得在实践中推广使用。