结构性存款由早期国外结构性产品发展引入国内,已经在我国快速发展了近20年。2017年“资管新规”政策施行后,结构性存款迎来了爆发式增长。面对日益增长的结构性存款市场需求,国内商业银行在市场上推出了种类丰富的结构性存款产品。对于追求更低风险、更高收益的投资者而言,面对众多的结构性存款产品,市场上真实的可选择性如何,是否能够符合投资者实现高收益的期望,对于市场而言是否能够有效地丰富金融产品投资种类、提高金融产品创新能力,这些是我们当下关注的问题。由此引出本文对于我国商业银行结构性存款期权策略一致性程度对产品收益实现情况影响的研究。期权策略一致性对于发行银行而言,反映出其产品丰富程度,反映出其机构专业水平;对于整个市场而言,体现了整个市场参与主体的研究深度和广度,体现了结构性存款市场发展的成熟水平。本文在现有学者研究的基础上,结合近年国内市场真实产品数据,尝试进行结构性存款产品收益影响方面的一些拓展性研究。本文收集我国市场上中国银行等8家代表性银行的3389只结构性存款产品详细信息作为研究样本,按照挂钩标的、行权方式进行分类,结合挂钩标的和行权方式考察结构性存款产品的策略一致性情况。之后建立实证分析模型,分别从单个银行角度、整体市场角度,运用多元线性回归研究策略一致性水平对产品收益实现的影响,力争为我国结构性存款产品提升高收益实现能力提供借鉴。回归分析结果显示:从整体市场层面来看,结构性存款策略一致性与产品高收益实现水平呈现负相关影响;从银行个体层面来看,根据不同商业银行的结构性存款产品线发行安排,银行个体效应突出;从结构性存款收益影响因素来看,商业银行贷存比、无风险市场利率对结构性存款产品收益影响显著,结构性存款产品设计的产品期限、起点金额、发行数量（频率）对产品收益影响虽然也显著,但影响较小。北京银行、东莞农商行所有结构性存款产品期权策略均一致,全部实现高收益,且收益实现不受其他变量影响。针对实证回归模型中这两家样本银行的异常数据,本文各随机抽取1只进行实例分析,2家银行2只产品分别挂钩美元3M Libor和EURUSD即期汇率走势。本文分别在Libor市场模型和汇率价格几何布朗运动研究框架下,对2个案例运用蒙特卡洛模拟方法进行定量分析,得出结论:北京银行、东莞农商行产品是“假结构”性存款。通过案例分析,本文为识别“假结构”性存款等现实问题提供参考,助力市场去“伪”存“真”,推动结构性存款产品市场健康有序发展。