我国资本市场发展是新兴事物,其中上市银行的监管更处于摸索起步阶段。上市银行的定性、监管经验的总结和监管模式的构建等基础性问题,仍需进一步讨论和研究。选择适合我国发展实践的监管模式,将实现对现有上市银行的有效监管,也将有助于推动我国商业银行上市的进程。因此,本文拟围绕上市银行这一被监管对象,对上市银行监管模式进行研究。 上市银行是一种特殊的金融类上市公司,兼具上市公司和商业银行的双重身份。目前,我国对上市银行实行的是分别监管体制,即由银监会从商业银行监管的角度对上市商业银行实行监管,由证监会从上市公司监管的角度对上市商业银行实行监管,此外中国人民银行对上市商业银行也具有一定的监督权限和管理职责。这种体制存在着一些问题,诸如不同监管机构对上市银行监管标准不一;监管机构重复监管,监管成本人为提高:信息披露标准不统一,加重上市银行的负担;监管机构信息交流机制落后及难以应对金融控股集团的特殊风险等。 西方各国对上市银行的监管模式在长期的发展演变中,从本国的金融实际出发,努力兼顾本国金融监管的共性和上市银行监管的个性,形成了各具特色的四种主要监管模式:全能统一型模式、主监管机构模式、分离型监管模式和伞型监管模式。 探索对上市银行监管的模式不能脱离我国的基本监管体制,从成本和效益的角度出发,考虑在现行监管体制不作根本性变革的情况下我国对上市银行监管的最佳模式。在这一思路下,主监管机构模式对我国具有重要的借鉴价值,而其他三种模式并不适合我国国情。