在发达的资本市场上，资产证券化已经从20世纪70年代末的金融创新崛起为当今的主流融资技术之一，并被广泛应用于各个领域。本文论述的主题——基础设施资产证券化是资产证券化技术在基础设施项目中的具体运用。它是资产证券化技术与基础设施项目二者相结合的产物。 由于基础设施的经济特性和技术特性，如何筹集发展基础设施所需资金一直是各国政府面临的一道难题，我国也不例外。在市场化进行中，随着经济体制改革的深入和国民经济运行状况的巨大变化，政府已无力担负这一重任，而传统融资方式，如金融机构贷款等，由于种种因素的限制，发挥的作用也很有限。因此，未来的基础设施建设将越来越倚重于资本市场。 有鉴于此，本文试图将基础设施建设和资本市场相结合，探索将资本市场工具运用于基础设施建设的新途径。而资产证券化正是实现这一目标最有力的工具之一。本文从分析资产证券化的基本原理入手，介绍了资产证券化的运行机制和运作工具，提出了基础设施证券化的三种融资模式：基础设施开发贷款证券化、基础设施产权权益证券化和基础设施离岸证券化，并侧重对基础设施开发贷款证券化的证券设计与证券定价进行了研究，对我国基础设施证券化的风险与风险控制进行了阐述。在此基础上，提出了基础设施资产证券化的现实意义与可行性方案，根据我国具体国情，对三大模式进行选择分析，提出了我国基础设施证券化可操作的融资模式。