一国经济和股市的关系是历来经济界学者研究的一个重要课题，也是众多股市投资者密切关注的市场话题。“股市是经济的晴雨表”，那么这几年我国经济的发展快慢和健康与否到底会不会对我国股市的涨跌产生影响？如何产生影响的？其影响程度又有多大？本文先基于国内外对经济和股市关系的研究上，结合经济学原理和市场逻辑，从理论上分析了我国经济对股市的影响机理。然后，选取了五个最具代表性的经济变量，运用了误差修正模型VEC，并辅以格兰杰因果检验、脉冲响应和方差分解等方法，实证分析了五个经济变量从2006年1月到2013年12月共96期对我国股市涨跌的影响。研究所得结果表明：从短期看（约3-6个月），上证指数的前一期值、物价指数CPI、工业增加值GY会对上证指数SZ产生较大的正向冲击效果；从长期看（12个月以上），上证指数的前一期值、市场利率LL、人民币汇率HL对上证指数SZ具有一定的正向效应，货币供应量M2对上证指数有一定的负向效应。最后，从法律法规、上市保荐与审核、持续性监督、分红监管、坚决退市、公众举报、投资者保护等七个方面提出了一些客观、实用的建议和对策。