目前,国际碳市场价格呈现非线性、非平稳、多频率等不规律特征,没有及时有效的碳市场的价格预测是我国碳资产流失严重原因之一。因此,对国际碳市场价格波动特征和预测方法的研究显得尤为必要和迫切,本文以欧洲气候交易所的EUA碳期货作为研究对象,在对分形理论进行系统分析及对多重分形方法完善的基础上,提出基于多重分形原理的预测模型。主要内容与结论如下:1.碳期货多重分形特征研究首先对国内外学者对碳期货价格的波动行为特征及其预测的研究进行概述和简评已有文献的局限,然后探讨分形市场理论对碳期货市场的适用性。(1)本文首先通过引入经验模态分解(EMD)克服MFDFA方法(多重分形消除趋势波动方法)的缺陷,结果印证了碳期货价格具有长期记忆性和多重分析特征形特征,印证了碳期货价格具有可预测性;(2)选用EMD容易出现模态混叠问题,影响多重分形信号的分辨能力力,需对其进一步优化。2.基于改进支持向量机的与模型基于多重分形原理的预测思路,构建出一个EEMD-φPSO-SVM的组合预测模型,并根据EEMD的重构分的波动周期判断预测长度,最后对比其他常用的预测模型,结果表明EEMD-φPSO-SVM模型有运行效率高、预测精度更高的特征,更适合于碳期货价格的短期预测。本研究的学术贡献在于丰富了国际碳期货价格预测的研究体系,为碳企业防范和监控碳市场风险,提供了一种科学有效的定价参考方法。