营运资金与企业的日常经营活动有着密切的联系,其触角几乎可以延伸到企业日常经营活动的各个方面。我们必须将营运资金的管理放在企业经营管理的重要位置上。而现金流量是营运资金管理中尤为重要的环节,并且是最直观的资金流量,在企业的生产经营中具有独特的地位和作用。一个企业生命力的特征体现于其对现金流量的控制,会计信息使用者对评估企业偿债能力、明晰获利能力、分析企业支付股利能力、现金流量净值以及价格变动影响之间的关系是基于现金流量的信息。因此,营运资金分析中现金流量的分析具有不可取代的位置。通过营运资金管理方面的研究证明营运资金管理确实具备行业特征,但是对具体行业或者对某个行业内具体的公司营运资金管理还缺乏专业及系统具体的研究。特别是农业行业,农业作为中国的国之根本具有独特的特征,营运资金的占用及周转情况也与其他行业不同,农业行业的资金占用最少存在一个作物的生长周期,无疑这会对其营运资金管理产生巨大的困扰。本文在对营运能力理论、盈利性管理理论、财务风险理论、货币资金流转理论等相关理论研究的基础上,结合经济学、金融学、管理学等相关知识,站在现金流量的角度研究企业如何有效的进行营运资金的管理。特此选取具有代表性的大北农集团作为样本单位,利用查阅文献、案例分析、定量分析、描述性统计等方法,依据供应链的分类方法,将营运资金分为经营活动营运资金和非经营活动营运资金,并将与经营活动有关的营运资金从采购环节、生产环节、营销环节方面进行分类。本文着重突出经营活动营运资金对大北农公司营运资金的影响,以及各个环节营运资金的影响,并对现金流量进行分析,从而印证并完善文献研究所形成的观点。最后,笔者从资金配置结构、采购以及存货管理、生产运营管理、营销策略和现金流量等方面论证了大北农集团营运资金管理中存在的问题,并结合现有的经济环境提出大北农集团营运资金管理的优化方案,并为同类农业上市公司提供营运资金管理的优化思路。