免责条款是保险合同的基本条款。免责条款的效力直接影响保险责任的范围，对于保险人与投保人、被保险人、受益人来说意义重大。实践中，保险人在格式合同中滥用免责条款，免除自己的保险责任，因此导致被保险人、受益人无法获得补偿的情形并不少见。免责条款的设置应该具备合理性与合法性。然而，保险法的抽象规定以及相互冲突的各个高院司法指导文件，都从侧面说明了保险合同免责条款效力问题的复杂性和解决的迫切性。在保险合同免责条款的认定上，我们应当从其本质出发，加之对该条款设置初衷的考虑，综合判断。当然，我们并不能仅因某一条款具备合理性就否定其免责条款的本质，条款设置初衷仅仅是判断该条款性质的辅助性因素。在保险人明确说明义务的履行上，保险人可以参照业界基本形成惯例的方式与标准进行。本文认为法定免责条款不属于保险法第17条指向的免责条款，无需明确说明，对于保监会审批、备案的保险条款不能免除明确说明义务。保险法第19条实际上为内容控制原则的体现，对该条的理解应该予以必要的限制。任何违背强制性法律规定的保险免责条款都是无效的，毋庸置疑。而对于排除任意性法律规范所设置的权利，以及可能加重投保人、被保险人责任的免责条款的效力应当基于公平原则、诚实信用原则加以判断。