随着我国金融改革与创新的发展,银行业面临的风险也随之增加。近年来,我国监管当局高度重视商业银行资本监管。但是,银行资本监管并不总是有效的,其中资本监管的亲周期性就是存在的问题之一,这种资本监管的亲周期性将通过影响银行的经营行为而影响银行的信贷,从而加剧宏观经济的波动。而引起这种监管无效性的原因可能是监管部门没能仔细及时地考察商业银行应对监管的行为。而本论文正是在这样的背景下,基于不同经济周期条件下银行资本监管变化情况,观察商业银行如何通过资本结构调整来应对这种监管,从而为进一步认识商业银行的行为与完善监管提供一种参考,进而促进金融体系和宏观经济良性互动。　　 本论文首先从商业银行资本结构相关理论出发,论述了商业银行资本的构成及其资本结构的特殊性,详细介绍了我国商业银行资本结构的计算方法。其次详细描述了资本监管政策变动与银行资本结构变动关系,然后实证研究了银行资本监管对商业银行资本结构的影响,主要通过计量分析的方法,选取了13家商业银行2005年至2009年的相关数据,建立面板数据的固定效应模型,剔除影响银行资本结构的其他因素,重点关注资本监管对商业银行资本结构的影响。得出的结论是在观察期内银行规模、获利能力对商业银行核心资本充足率存在显著正相关关系;成长性对商业银行核心资本充足率没有太大影响;银行资本监管对核心资本充足率存在显著负相关关系,即在经济下行阶段,银行资本监管越严格将导致商业银行核心资本充足率进一步下降;资本监管与经济周期交互项对银行核心资本充足率的影响基本是显著的。具体的回归结果表明,相对于没有考虑经济周期的情况,平均来看,如果通货膨胀率每增加1％,那么会导致对银行监管在严格期的效应比宽松期的效应多1.866个百分点,从而使得商业银行核心资本充足率下降更明显。最后本论文在计量分析的基础上进一步探讨了商业银行如何迅速调整其资本结构以满足银监会的监管要求。