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期权定价是金融数学中的核心问题之一,其价格是否合理决定它能否在金融市场中充分发挥作用。本文主要是在多尺度随机波动模型下,对计时器期权定价问题进行研究。计时器期权是一种特殊的衍生品,它的到期日是随机的,依赖于标的物资产的累积实现波动率。当累积实现波动率达到给定方差预算时,期权即到期。计时器期权的这种特性,可以防止投资者因隐含波动率过高而支付过多的费用。在本篇文章中,我们通过一类多尺度随机波动模型来研究计时器期权的定价方法。通过实证研究,标的物资产的波动率至少被两种扩散过程所驱动,一种是快速均值回复过程