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摘 要：在国际“一带一路”的倡议下，越来越多的中国企业参与到了国际项目建设和投资中，但面对复杂国际形势和不同国别政策，传统的财务管理模式逐步不能适应国际化的财务管控，本文从境外财务管理中存才的主要问题出发，浅析应对的相关措施，为“走出去”企业的财务管理提供借鉴。
关键词：境外;财务管理;措施
自2013年9月中国国家主席习近平在访问哈萨克斯坦和印度您西亚时提出共建“丝绸之路经济带”和“21世纪海上丝绸之路”的重大倡议，时至5年多，已经有150多个国家和国际组织与中国签署了共建“一带一路”的合作协议。截止2018年末，中国企业在“一带一路”沿线国家直接投资超过900亿美元，年均增长5.2%，在沿线国家新签定的对外承包合同额超过6000亿美元，年均增长11.9%。在“一带一路”的倡议下，越来越多的中国企业乘船出海，顺风破浪，已经在境外形成了集团化的发展趋势，但同时也受不同国家经济环境、税收环境、法律环境等一系列的影响，传统的财务管控已不能满足境外快速化、集团化的財务发展战略，一系列财务问题逐步凸显。
本文将从境外公司财务管控的现状和面临的主要问题出发，探索相关的应对措施及财务管控的方法。
一、现状和面临的主要问题
（1）内外账目不一
内账是指按照中国的相关法律法规建立的财务核算账目，外账是指按照所在国的的相关法律法规建立的财务核算账目。
从理论上讲，企业发生的经济业务不需要内外两套账目来进行核算，涉及到税务差异或者报表差异的时候进行调整纳税及列报即可。但在实务中，由于各个国家的财务核算准则和信息披露要求等各个方面存在较大的差异，为满足中国境内和所在国的财务信息列报要求及纳税申报，内外两套账务不得不相并而行，但也受以上外部环境因素影响，形成了两套账务在核算上和税务上的处理差异。此外，这种内外账目的不一性也往往出自于企业自身的管理缺陷。在境外成立公司或者承接业务时未能充分的了解所在国的相关法律法规，发生的部分成本费用不满足所在国的记账要求和税务抵扣标准，只能在内账中进行核算。
（2）税收政策把控不准
境外业务在税收方面的突出特别表现为综合性、复杂性和多变性。虽然国际上税收体系基本上以增值税为主和所得税为主，但税收在税收征收、抵扣等方面差异较大，而且在经济不断发展的过程中变动频繁，这就形成了在开展境外业务及经营境外公司的过程中的税收困境。同时，各个国家为了保护本国企业的发展、劳动力的充分就业、环境保护等方面考虑，同时会征收不同的税费，这些税收成本灵活多变，导致企业的税收成本难以准确把控，经营成本持续增加。
（3）资金闲置成本居高不下
由于不同国家经济发展不均衡，有的国家外汇储备有限，很难兑换到国际性的货币，有的国家则为了保证本国货币的流通性，实行严格的外汇管制，亦或对跨境汇款设置了较高的税务门槛，跨境汇款难度加大，导致企业在境外的资金回流很难回流，也很难通过内部融资方式用于其他国家地区业务发展资金需求，资金闲置成本居高不下。
（4）汇率风险估计不够
汇率风险既是一项独立的风险因素，同时也是贯穿于政治风险、经济风险、经营分析之中，受其他风险的影响，是一个综合性的风险因素。境外投资项目评估中企业往往仅考虑了汇率本身的波动带来的风险敞口，并未全面分析评估与其他各方风险因素的综合风险，风险估值不够。
二、应对措施
（1）分析会计核算与纳税差异，合理设置核算体系
虽然各个国家的财务支付有所不同，所适用的财务软件环境存在差异，但其会计核算的原则基本趋于一致，比如都采用权责发生制、复式记账发生等。在部分经济业务会计处理方式上，基本参考了国际企业会计准则（IFRS）的相关条款规定。因此内外账的差异更多体现经济业务的税务差异上。基于以上分析，我们可以采用三步法，实现财务账务的统一，兼顾税务差异处理。
第一步，基于所在国的会计法律法规，通过市场调研选择适合企业经济业务的财务核算软件，并兼顾所在国和中国的财务信息披露要求，及企业管理需求设置明细核算科目、辅助项目。软件的语言环境应尽可能选择多语言，至少应包括所在国语言、中文或者英文，以满足信息使用者的使用。
第二步，以列举法排列出企业在所在国经营过程中涉及的所有税目、税率及计税基数，对比分析其与国内相关税收规定的关联性和差异性，并更具日常经济业务建立国内纳税调整台账，以方便国内的税收申报与披露。
第三步，信息列报。所在国的信息列报按照财务核算和纳税信息披露，国内的列报按照企业会计准则外币报表折算相关要求进行列报。
（2）建立专业化、区域化的税务管控结构
国际化经营的税务综合性、专业性非常强，汇集了包括国际和国内的经济、法律、财务、税务、行业等多方面从宏观到微观的知识。其中最为关键的是所在国与中国或者业务相关者所在国之间签订的税收协定，包括税收优惠、反避税及信息交换等。一方面企业应当寻求专业化的税务管理人才，建立专业化的税务管理团队，调研收集不同国家的税收政策，最大化的利用所在国的投资优惠政策和国家间的税收优惠协定控制税收成本，防控税务风险;另一方面应当分析不同国家的税收体系，对税收相似度大的国家进行区域化划分，实现区域化的税收管控结构，降低税收管理成本。
（3）积极探索资金集中管理模式
尽快境外资金的管理存在“个性多、共性少”的特点，且涉及多国税收、法律环境的限制，但随着近些年各国经济的不断改革开放，一起签订了诸多国际多边条约，为境外资金的集中管控创造了有利的条件。企业可以根据境外发展布局和已有市场，在考虑我国外汇政策的基础上，充分分析境外业务地区的外汇政策的一致性与差异性，建立区域性的资金管理平台，实现各区域资金的归集与集中调用，降低资金冗余成本。
（4）加强汇率管理，合理降低汇率风险
境外公司的汇率风险通常表现为交易风险、兑换风险的经济风险。企业在经营活动中经常保留的外币资金，应当随时预测外汇汇率行情的变化，编制并计算外币折算风险暴露程度表，制定避免外汇风险的管理办法和措施。
1.建立汇率周报制度，分析汇率发展趋势。对汇率的日常分析有利于掌握汇率的发展趋势，及时应对汇率的突发性变动，合理留存日常经营活力外币余额。
2.选择恰当货币结算，加强应收款项收回。在境外的经济合同中，应当选择可以自由兑换的货币，外汇收付中争取付汇用软货币，收汇用硬货币。同时应加强应收账款的管理，加速资金回流，减少应收资金的交易风险。对于汇率波动较大地区的经济合同，还应当附加有关汇率的补偿条款，以弥补外汇变动损失。
3.合理运用金融衍生工具，如签订定期合同，即在期汇市场上，外汇交易双方根据外汇汇率，在一定时期内买卖一定数额的外汇合同。
境外公司的财务管理了包括国际和国内的经济、法律、财务、税务、行业等多方面从宏观到微观的知识，在具体的实施与管理过程中遇到的问题，是有待理论与实践予以解决的，但并不影响其在企业境外管理中的重要地位。在“一带一路”走出去战略中，我们不仅仅只是看到巨大的发展机遇，更重要的是要看到机遇中的重大挑战。随着境外经济业务的不断扩张，传统的财务管理模式将越来越不能满足境外集团化的发展需要，因此，积极探索新的财务管理模式，将是助力企业在“一带一路”中走的更稳、更快的重要保障。
关键词：境外;财务管理;措施
自2013年9月中国国家主席习近平在访问哈萨克斯坦和印度您西亚时提出共建“丝绸之路经济带”和“21世纪海上丝绸之路”的重大倡议，时至5年多，已经有150多个国家和国际组织与中国签署了共建“一带一路”的合作协议。截止2018年末，中国企业在“一带一路”沿线国家直接投资超过900亿美元，年均增长5.2%，在沿线国家新签定的对外承包合同额超过6000亿美元，年均增长11.9%。在“一带一路”的倡议下，越来越多的中国企业乘船出海，顺风破浪，已经在境外形成了集团化的发展趋势，但同时也受不同国家经济环境、税收环境、法律环境等一系列的影响，传统的财务管控已不能满足境外快速化、集团化的財务发展战略，一系列财务问题逐步凸显。
本文将从境外公司财务管控的现状和面临的主要问题出发，探索相关的应对措施及财务管控的方法。
一、现状和面临的主要问题
（1）内外账目不一
内账是指按照中国的相关法律法规建立的财务核算账目，外账是指按照所在国的的相关法律法规建立的财务核算账目。
从理论上讲，企业发生的经济业务不需要内外两套账目来进行核算，涉及到税务差异或者报表差异的时候进行调整纳税及列报即可。但在实务中，由于各个国家的财务核算准则和信息披露要求等各个方面存在较大的差异，为满足中国境内和所在国的财务信息列报要求及纳税申报，内外两套账务不得不相并而行，但也受以上外部环境因素影响，形成了两套账务在核算上和税务上的处理差异。此外，这种内外账目的不一性也往往出自于企业自身的管理缺陷。在境外成立公司或者承接业务时未能充分的了解所在国的相关法律法规，发生的部分成本费用不满足所在国的记账要求和税务抵扣标准，只能在内账中进行核算。
（2）税收政策把控不准
境外业务在税收方面的突出特别表现为综合性、复杂性和多变性。虽然国际上税收体系基本上以增值税为主和所得税为主，但税收在税收征收、抵扣等方面差异较大，而且在经济不断发展的过程中变动频繁，这就形成了在开展境外业务及经营境外公司的过程中的税收困境。同时，各个国家为了保护本国企业的发展、劳动力的充分就业、环境保护等方面考虑，同时会征收不同的税费，这些税收成本灵活多变，导致企业的税收成本难以准确把控，经营成本持续增加。
（3）资金闲置成本居高不下
由于不同国家经济发展不均衡，有的国家外汇储备有限，很难兑换到国际性的货币，有的国家则为了保证本国货币的流通性，实行严格的外汇管制，亦或对跨境汇款设置了较高的税务门槛，跨境汇款难度加大，导致企业在境外的资金回流很难回流，也很难通过内部融资方式用于其他国家地区业务发展资金需求，资金闲置成本居高不下。
（4）汇率风险估计不够
汇率风险既是一项独立的风险因素，同时也是贯穿于政治风险、经济风险、经营分析之中，受其他风险的影响，是一个综合性的风险因素。境外投资项目评估中企业往往仅考虑了汇率本身的波动带来的风险敞口，并未全面分析评估与其他各方风险因素的综合风险，风险估值不够。
二、应对措施
（1）分析会计核算与纳税差异，合理设置核算体系
虽然各个国家的财务支付有所不同，所适用的财务软件环境存在差异，但其会计核算的原则基本趋于一致，比如都采用权责发生制、复式记账发生等。在部分经济业务会计处理方式上，基本参考了国际企业会计准则（IFRS）的相关条款规定。因此内外账的差异更多体现经济业务的税务差异上。基于以上分析，我们可以采用三步法，实现财务账务的统一，兼顾税务差异处理。
第一步，基于所在国的会计法律法规，通过市场调研选择适合企业经济业务的财务核算软件，并兼顾所在国和中国的财务信息披露要求，及企业管理需求设置明细核算科目、辅助项目。软件的语言环境应尽可能选择多语言，至少应包括所在国语言、中文或者英文，以满足信息使用者的使用。
第二步，以列举法排列出企业在所在国经营过程中涉及的所有税目、税率及计税基数，对比分析其与国内相关税收规定的关联性和差异性，并更具日常经济业务建立国内纳税调整台账，以方便国内的税收申报与披露。
第三步，信息列报。所在国的信息列报按照财务核算和纳税信息披露，国内的列报按照企业会计准则外币报表折算相关要求进行列报。
（2）建立专业化、区域化的税务管控结构
国际化经营的税务综合性、专业性非常强，汇集了包括国际和国内的经济、法律、财务、税务、行业等多方面从宏观到微观的知识。其中最为关键的是所在国与中国或者业务相关者所在国之间签订的税收协定，包括税收优惠、反避税及信息交换等。一方面企业应当寻求专业化的税务管理人才，建立专业化的税务管理团队，调研收集不同国家的税收政策，最大化的利用所在国的投资优惠政策和国家间的税收优惠协定控制税收成本，防控税务风险;另一方面应当分析不同国家的税收体系，对税收相似度大的国家进行区域化划分，实现区域化的税收管控结构，降低税收管理成本。
（3）积极探索资金集中管理模式
尽快境外资金的管理存在“个性多、共性少”的特点，且涉及多国税收、法律环境的限制，但随着近些年各国经济的不断改革开放，一起签订了诸多国际多边条约，为境外资金的集中管控创造了有利的条件。企业可以根据境外发展布局和已有市场，在考虑我国外汇政策的基础上，充分分析境外业务地区的外汇政策的一致性与差异性，建立区域性的资金管理平台，实现各区域资金的归集与集中调用，降低资金冗余成本。
（4）加强汇率管理，合理降低汇率风险
境外公司的汇率风险通常表现为交易风险、兑换风险的经济风险。企业在经营活动中经常保留的外币资金，应当随时预测外汇汇率行情的变化，编制并计算外币折算风险暴露程度表，制定避免外汇风险的管理办法和措施。
1.建立汇率周报制度，分析汇率发展趋势。对汇率的日常分析有利于掌握汇率的发展趋势，及时应对汇率的突发性变动，合理留存日常经营活力外币余额。
2.选择恰当货币结算，加强应收款项收回。在境外的经济合同中，应当选择可以自由兑换的货币，外汇收付中争取付汇用软货币，收汇用硬货币。同时应加强应收账款的管理，加速资金回流，减少应收资金的交易风险。对于汇率波动较大地区的经济合同，还应当附加有关汇率的补偿条款，以弥补外汇变动损失。
3.合理运用金融衍生工具，如签订定期合同，即在期汇市场上，外汇交易双方根据外汇汇率，在一定时期内买卖一定数额的外汇合同。
境外公司的财务管理了包括国际和国内的经济、法律、财务、税务、行业等多方面从宏观到微观的知识，在具体的实施与管理过程中遇到的问题，是有待理论与实践予以解决的，但并不影响其在企业境外管理中的重要地位。在“一带一路”走出去战略中，我们不仅仅只是看到巨大的发展机遇，更重要的是要看到机遇中的重大挑战。随着境外经济业务的不断扩张，传统的财务管理模式将越来越不能满足境外集团化的发展需要，因此，积极探索新的财务管理模式，将是助力企业在“一带一路”中走的更稳、更快的重要保障。