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摘 要：当前我国的中小企业发展迅速，中小企业的重要性也来越明显，在社会经济中所起的作用也越来越大。同时，中小企业在资金和规模上处于弱势，造成企业的竞争力有限，尽管现在很多企业也对融资问题加强了重视，从融资渠道和融资结构上进行优化，政府和社会对企业融资的扶持力度也有所加强，各种金融机构也开始出现，但是，但是基于中小企业本身规模较小和融资的意识不强，中小企业的融资问题仍然是中小企业发展的一大阻力。
关键词：中小企业 融资问题 对策
中小企业在我国的经济主体中发挥重要作用，尤其是对我国的轻工业发展功不可没，带动了全国各区县的经济发展和GDP的增长。在经营过程中，资本积累有限，面对外力的抗风险能力相对较弱，这就造成中小企业的运营风险要高于大型企业，融资问题成为了企业加强发展进程，迅速完成产业转型和调整产业结构的关键问题。在进行融资过程中，中小企业面临了融资的诸多难题，融资的渠道有限，融资的结构单一，对融资的需求频次要求很高等等，这就导致融资过程存在很多的困难。只有对中小企业的融资问题进行深度剖析才能更好的发现问题，提出解决对策，为中小企业的融资找出一条有效途径。
一.我国中小企业融资现状和难点分析
（一）融资现状分析
（1）融资的结构
在我国中小企业融资的结构中，绝大部分中小企业的融资都是靠内部融资解决的，这也是我国中小企业的通病，对内部融资有极强的依赖心理，企业的内部融资和外部融资的比例严重失衡。在企业的开始阶段这种融资方式还是起着重要作用，但是企业发展的中后期，这种融资方式就存在很多的不足和弊端，随着企业发展到一定的阶段，企业不仅仅需要解决生存问题，更好保证在激烈的竞争环境中脱颖而出，立于不败之地，那么此时完全依赖于内部融资就很难满足企业的需要，一方面企业融资需求更为突出，另一方面融资结构单一，内部融资此时发挥的作用有限，导致企业融资出现问题，影响企业的发展。此外中小企业的融资结构弹性有所欠缺，在整个的融资结构中，企业的经营各个阶段都基本保持内源资金的主导地位，其他外源资金的只是起到一定的辅助作用。
（2）融资需求
随着这几年融资需求的增大，这几年金融机构也开始增多，但是市场上的今日机构多针对的是企业的短期投资，金融体系对中小企业的短期融资开发是基于中小企业的特点，虽然在某种程度上对中小企业的融资起到了重要的作用，融资困难也得到一部分改善，但是当前的很多中小企业，尤其是互联网产业和一些高新产业，对短期的融资需求往往并没有长期的融资需求大，这就导致这部分企业通过因为融资问题，导致产品不能产出，造成企业的死亡。银行和其他金融机构对该类企业的融资就会更为慎重，要求也更为严格，造成一个恶性的循环怪圈。
二.融资难点
（一）自身劣势导致直接融资途径匮乏
目前，我国中小企业难以直接融资。这与我国的经济体制有一定的关系，从我国的中小企业直接融资的途径来看一般有债权和股权融资，根据中国银行的2016年的调查数据显示，我国的中小企业直接融资的占企业总融资的比例为8%，这个比例说明中小企业直接融资不容乐观，这是因为我国的证券市场是息息相关的，证券市场的进入难度较大，一般中小企业并不能达到要求，只有极少的一部分企业可以能够有机会争取到直接融资的机会，这就造成直接融资已经成为大型企业的融资渠道，和大部分中小企业无缘，不利于中小企业的融资。
（二）资金需求频率高，资金需求数额低
对市场来说中小企业有一定的优势，因为投入资金有限，加上调整企业的结构和运营发现也相对简单，进入行业市场也比较便捷，所以中小企业的融资一般都是不需要一次融资大量的资金，更多的是采取多次融资，每次融资的数额有限，对银行和金融机构来说，融资过程是一个相对复杂的过程，需要对企业进行一定的审核和审查，这都是需要投入较多的人力物力和财力的，这就与中小企业融资的特点产生矛盾。从银行和金额机构的操作型和成本考虑，更愿意将融资给大型企业，这就导致中小企业的融资受到一定的不公平的待遇。
（三）融资成本、融资风险两高
融资的主体是融资企业和提供资金的金融机构或其他个体，对于提供企业资金的金融机构来说，提供融资的目的是要有利息的收益，与之相对的也需要承担一定的风险，那么在同等的利息收益的情况下，金融机构必然要将融资的风险降低到最低，所以提供融资时，金融机构一般都选择融资风险较小的大型企业。
（四）小企业规模导致抵押担保难度大
正是因为中小企业融资存在很大困难，所以为了能够融资，部分企业只能通过一些中介机构来获取融资，那么中小企业的必须要提供一些融资的抵押担保物，我国的抵押担保体系还不够完善，存在很多问题，在办理手续时过程繁琐，程序复杂，手续费用也相对较高，导致很多融资并不能及时的解决，虽然中小企业可以采取这种抵押担保贷款的方式，中小企业本身资金就有限，抵押物也有很大的局限，融資也就难上加难。
三.存在的问题
（一）企业内部融资能力有限
中小企业本身就有一定的局限性，规模通常都比较小，企业的资金相对比较匮乏，而且资金的来源一般都是靠个人或者家族的积累而来，大部分中小企业都从事技术相对薄弱的劳动型产业，企业的运营时间一般都不是很长，企业人员整体素质也没有优势可言，企业管理相对也比较混乱，外界对中小企业的前景并没有多少信心，这就造成给中小企业融资一般都产生畏惧心理，加上部分中小企业管理上存在漏洞甚至是存在违规违法经营的清楚，财务数据造假，偷税漏税等等，使得金融机构并不能准确的掌握企业的财务信息，对中小企业的融资慎之又慎。
（二）融资的渠道过于单一
经济政策的改变对融资的渠道影响较大，目的关于企业的融资政策上也逐步完善，取得的效果也比较明显，但是并没有从根本上解决问题，中小企业往往会忽视不同的经营阶段，企业融资的需求在不同阶段存在很大的差异。企业融资可以采用内部融资，抵押贷款和股权融资也可以通过民间借贷和金融机构来融资，从现实的实际情况看，虽然融资渠道较多，可供中小企业选择的渠道非常单一，大多数企业都只能通过内部融资，只有少部门企业可以获取一定的抵押贷款和民间借贷等其他融资方式，且占融资比例非常有限。 （三）融资成本高，融资结构不合理
正常来说中小企业融资多需要高频融资，每次的融资需求有限，这使得企业单次融资的成本较高，企业的负担较重，再加上在融资贷款时，金融机构在选择融资企业是多选择经济实力较强，经营状况稳定，且偿债能力强的大企业，造成在对中小企业融资时，融资利率有一定的浮动，也就造成了总体融资成本上升。对外源资金进行融资活动时，中小企业通常不不具备这种发放股票和债券的能力和条件，那么外源性融资的选择就受到限制，企业只能通过向银行贷款的方式获取融资，银行的借贷通常有两种方式，一种是通过抵押贷款，就是通过一定的抵押物进行估价贷款，另一种就是通过担保人来获取贷款，无论哪种方式，对中小企业来说都是非常困难的，绝大数的企业甚至都没有银行贷款的能力。
（四）信用问题
企业的成长和发展都是离不来各个经济体的相互合作，企业的融资的基础是需要对企业产生一定的信任，是对企业的经营情况相对了解的基础上实现的。银行对企业贷款时需要对企业的偿债能力进行评估，通常会对企业的信用程度进行科学的评估，并根据数据分析，给与企业一定的贷款额度，中小企业的经营状况相对较差，信用等级并不高，导致贷款的额度也就较低。此外，在融资的主体中，融资企业处于弱势，中小企业并不受银行和融资机构的看好，加上少部分中小企业存在信任缺失，资不抵债状况产生，造成不良的信用影响，使得银行和其他金融机构对中小企业融资的信心不足，信用缺失，使得融资困难重重。
四.解决的对策
（一）提高我国中小企业自身素质
加强自身监管，提高企业形象中小企业融资难，最主要的原因是由于其自身存在的问题，因此企业要想改善融资情况，最先要解决的就是改善企业自身的问题。企业要制定一定的制度来加强企业内部的监督和管理，对企业员工进行培训，加强企业的文化建设，积极的引导企业在产业上的转型，增强企业的核心竞争力和企业的口碑，在经营上要结合企业的自身状况，企业扩张和发展要量力而行，融资要落到实处，发挥每一笔资金的作用，既要发展，也要注意企业经营的良好信誉。
（二）拓展企业的融资渠道
第一，加强金融租赁的融资方式，这种借贷模式不同于传统的借贷方式，通过，通过公司实际需要，来选择的购买租赁物。第二，加快资本市场的发展，极可能的拓宽融资的选择渠道，降低资本市场的融资条件。第三，正确利用民间融资。民间借贷是企业可以选择的有效融资渠道之一，对民间借贷企业要慎重融资，加强对融资的辨别能力，降低融资的风险，同时要民间借贷的合理性，使其融资的过程越来越简单和可操作。
（三）提高金融机构对中小企业的服务水平
当前，我国的金融机构发展并不成熟，虽然近几年通过金融机构的融资有逐渐增多的趋势，但仍然发展缓慢，金融机构对中小企业的偏见一直存在，对企业的偿债能力并不乐观，往往对中小企业的还贷能力持怀疑的态度，很难获得融资，首先要在贷款程序上要尽可能的简单化，缩短融资的周期，对企业的融资要报保证公平公正的融资环境。其次要建立与中小企业相适应的融资机构。同时银行还应雇佣专门人员为企业财务状况评估，根据评估情况制定适合每个中小企业的信贷产品。
参考文献：
[1]杜超吾.我国中小企业融资难的成因及解决对策[D].西南财经大学，2013.
[2]江丽.我国中小企业融资难原因分析及对策[D].江西财经大学，2014.
[3]贾思思.我国中小企业融资问题及对策研究[D].北京交通大学，2016.
[4]王超.我国中小企业融资担保难及解决对策研究[D].华东师范大學，2013.
作者简介：
惠开明（1994-）男，学历：本科，籍贯：江苏省苏州市，研究方向：金融。单位：江苏银行苏州分行。
关键词：中小企业 融资问题 对策
中小企业在我国的经济主体中发挥重要作用，尤其是对我国的轻工业发展功不可没，带动了全国各区县的经济发展和GDP的增长。在经营过程中，资本积累有限，面对外力的抗风险能力相对较弱，这就造成中小企业的运营风险要高于大型企业，融资问题成为了企业加强发展进程，迅速完成产业转型和调整产业结构的关键问题。在进行融资过程中，中小企业面临了融资的诸多难题，融资的渠道有限，融资的结构单一，对融资的需求频次要求很高等等，这就导致融资过程存在很多的困难。只有对中小企业的融资问题进行深度剖析才能更好的发现问题，提出解决对策，为中小企业的融资找出一条有效途径。
一.我国中小企业融资现状和难点分析
（一）融资现状分析
（1）融资的结构
在我国中小企业融资的结构中，绝大部分中小企业的融资都是靠内部融资解决的，这也是我国中小企业的通病，对内部融资有极强的依赖心理，企业的内部融资和外部融资的比例严重失衡。在企业的开始阶段这种融资方式还是起着重要作用，但是企业发展的中后期，这种融资方式就存在很多的不足和弊端，随着企业发展到一定的阶段，企业不仅仅需要解决生存问题，更好保证在激烈的竞争环境中脱颖而出，立于不败之地，那么此时完全依赖于内部融资就很难满足企业的需要，一方面企业融资需求更为突出，另一方面融资结构单一，内部融资此时发挥的作用有限，导致企业融资出现问题，影响企业的发展。此外中小企业的融资结构弹性有所欠缺，在整个的融资结构中，企业的经营各个阶段都基本保持内源资金的主导地位，其他外源资金的只是起到一定的辅助作用。
（2）融资需求
随着这几年融资需求的增大，这几年金融机构也开始增多，但是市场上的今日机构多针对的是企业的短期投资，金融体系对中小企业的短期融资开发是基于中小企业的特点，虽然在某种程度上对中小企业的融资起到了重要的作用，融资困难也得到一部分改善，但是当前的很多中小企业，尤其是互联网产业和一些高新产业，对短期的融资需求往往并没有长期的融资需求大，这就导致这部分企业通过因为融资问题，导致产品不能产出，造成企业的死亡。银行和其他金融机构对该类企业的融资就会更为慎重，要求也更为严格，造成一个恶性的循环怪圈。
二.融资难点
（一）自身劣势导致直接融资途径匮乏
目前，我国中小企业难以直接融资。这与我国的经济体制有一定的关系，从我国的中小企业直接融资的途径来看一般有债权和股权融资，根据中国银行的2016年的调查数据显示，我国的中小企业直接融资的占企业总融资的比例为8%，这个比例说明中小企业直接融资不容乐观，这是因为我国的证券市场是息息相关的，证券市场的进入难度较大，一般中小企业并不能达到要求，只有极少的一部分企业可以能够有机会争取到直接融资的机会，这就造成直接融资已经成为大型企业的融资渠道，和大部分中小企业无缘，不利于中小企业的融资。
（二）资金需求频率高，资金需求数额低
对市场来说中小企业有一定的优势，因为投入资金有限，加上调整企业的结构和运营发现也相对简单，进入行业市场也比较便捷，所以中小企业的融资一般都是不需要一次融资大量的资金，更多的是采取多次融资，每次融资的数额有限，对银行和金融机构来说，融资过程是一个相对复杂的过程，需要对企业进行一定的审核和审查，这都是需要投入较多的人力物力和财力的，这就与中小企业融资的特点产生矛盾。从银行和金额机构的操作型和成本考虑，更愿意将融资给大型企业，这就导致中小企业的融资受到一定的不公平的待遇。
（三）融资成本、融资风险两高
融资的主体是融资企业和提供资金的金融机构或其他个体，对于提供企业资金的金融机构来说，提供融资的目的是要有利息的收益，与之相对的也需要承担一定的风险，那么在同等的利息收益的情况下，金融机构必然要将融资的风险降低到最低，所以提供融资时，金融机构一般都选择融资风险较小的大型企业。
（四）小企业规模导致抵押担保难度大
正是因为中小企业融资存在很大困难，所以为了能够融资，部分企业只能通过一些中介机构来获取融资，那么中小企业的必须要提供一些融资的抵押担保物，我国的抵押担保体系还不够完善，存在很多问题，在办理手续时过程繁琐，程序复杂，手续费用也相对较高，导致很多融资并不能及时的解决，虽然中小企业可以采取这种抵押担保贷款的方式，中小企业本身资金就有限，抵押物也有很大的局限，融資也就难上加难。
三.存在的问题
（一）企业内部融资能力有限
中小企业本身就有一定的局限性，规模通常都比较小，企业的资金相对比较匮乏，而且资金的来源一般都是靠个人或者家族的积累而来，大部分中小企业都从事技术相对薄弱的劳动型产业，企业的运营时间一般都不是很长，企业人员整体素质也没有优势可言，企业管理相对也比较混乱，外界对中小企业的前景并没有多少信心，这就造成给中小企业融资一般都产生畏惧心理，加上部分中小企业管理上存在漏洞甚至是存在违规违法经营的清楚，财务数据造假，偷税漏税等等，使得金融机构并不能准确的掌握企业的财务信息，对中小企业的融资慎之又慎。
（二）融资的渠道过于单一
经济政策的改变对融资的渠道影响较大，目的关于企业的融资政策上也逐步完善，取得的效果也比较明显，但是并没有从根本上解决问题，中小企业往往会忽视不同的经营阶段，企业融资的需求在不同阶段存在很大的差异。企业融资可以采用内部融资，抵押贷款和股权融资也可以通过民间借贷和金融机构来融资，从现实的实际情况看，虽然融资渠道较多，可供中小企业选择的渠道非常单一，大多数企业都只能通过内部融资，只有少部门企业可以获取一定的抵押贷款和民间借贷等其他融资方式，且占融资比例非常有限。 （三）融资成本高，融资结构不合理
正常来说中小企业融资多需要高频融资，每次的融资需求有限，这使得企业单次融资的成本较高，企业的负担较重，再加上在融资贷款时，金融机构在选择融资企业是多选择经济实力较强，经营状况稳定，且偿债能力强的大企业，造成在对中小企业融资时，融资利率有一定的浮动，也就造成了总体融资成本上升。对外源资金进行融资活动时，中小企业通常不不具备这种发放股票和债券的能力和条件，那么外源性融资的选择就受到限制，企业只能通过向银行贷款的方式获取融资，银行的借贷通常有两种方式，一种是通过抵押贷款，就是通过一定的抵押物进行估价贷款，另一种就是通过担保人来获取贷款，无论哪种方式，对中小企业来说都是非常困难的，绝大数的企业甚至都没有银行贷款的能力。
（四）信用问题
企业的成长和发展都是离不来各个经济体的相互合作，企业的融资的基础是需要对企业产生一定的信任，是对企业的经营情况相对了解的基础上实现的。银行对企业贷款时需要对企业的偿债能力进行评估，通常会对企业的信用程度进行科学的评估，并根据数据分析，给与企业一定的贷款额度，中小企业的经营状况相对较差，信用等级并不高，导致贷款的额度也就较低。此外，在融资的主体中，融资企业处于弱势，中小企业并不受银行和融资机构的看好，加上少部分中小企业存在信任缺失，资不抵债状况产生，造成不良的信用影响，使得银行和其他金融机构对中小企业融资的信心不足，信用缺失，使得融资困难重重。
四.解决的对策
（一）提高我国中小企业自身素质
加强自身监管，提高企业形象中小企业融资难，最主要的原因是由于其自身存在的问题，因此企业要想改善融资情况，最先要解决的就是改善企业自身的问题。企业要制定一定的制度来加强企业内部的监督和管理，对企业员工进行培训，加强企业的文化建设，积极的引导企业在产业上的转型，增强企业的核心竞争力和企业的口碑，在经营上要结合企业的自身状况，企业扩张和发展要量力而行，融资要落到实处，发挥每一笔资金的作用，既要发展，也要注意企业经营的良好信誉。
（二）拓展企业的融资渠道
第一，加强金融租赁的融资方式，这种借贷模式不同于传统的借贷方式，通过，通过公司实际需要，来选择的购买租赁物。第二，加快资本市场的发展，极可能的拓宽融资的选择渠道，降低资本市场的融资条件。第三，正确利用民间融资。民间借贷是企业可以选择的有效融资渠道之一，对民间借贷企业要慎重融资，加强对融资的辨别能力，降低融资的风险，同时要民间借贷的合理性，使其融资的过程越来越简单和可操作。
（三）提高金融机构对中小企业的服务水平
当前，我国的金融机构发展并不成熟，虽然近几年通过金融机构的融资有逐渐增多的趋势，但仍然发展缓慢，金融机构对中小企业的偏见一直存在，对企业的偿债能力并不乐观，往往对中小企业的还贷能力持怀疑的态度，很难获得融资，首先要在贷款程序上要尽可能的简单化，缩短融资的周期，对企业的融资要报保证公平公正的融资环境。其次要建立与中小企业相适应的融资机构。同时银行还应雇佣专门人员为企业财务状况评估，根据评估情况制定适合每个中小企业的信贷产品。
参考文献：
[1]杜超吾.我国中小企业融资难的成因及解决对策[D].西南财经大学，2013.
[2]江丽.我国中小企业融资难原因分析及对策[D].江西财经大学，2014.
[3]贾思思.我国中小企业融资问题及对策研究[D].北京交通大学，2016.
[4]王超.我国中小企业融资担保难及解决对策研究[D].华东师范大學，2013.
作者简介：
惠开明（1994-）男，学历：本科，籍贯：江苏省苏州市，研究方向：金融。单位：江苏银行苏州分行。