摘 要：中小民营企业由于规模小，经营时间普遍不长，加上我国金融机构融资条件的限制，中小民营企业在经营过程中，当有资金需求时，往往得不到及时的补给，错失商机，阻碍企业正常经营。有时中小民营企业由于没有获取足够的资金支持，错过了最佳机会而投资失败，有的企业由于金融机构抽贷，从而引起连锁反应，最终导致资金链断裂，企业倒闭。本文通过对我国中小民营企业的融资困境进行分析，并针对性提出对策建议，以期为中小民营企业破解融资困境提供借鉴。
　　关键词：中小民营企业；融资难；原因；对策
　　一、中小民营企业融资难的原因
　　（1）中小微民营企业数量众多融资需求大
　　我国市场主体已进入亿户时代，其中小微民营主体超过90%以上，企业在成立之初多数都是依靠融资筹措资本，民营企业在我国融资难一直是一个事实解，虽然国家出台很多针对中小民营企业融资难问题的扶持解困政策，但是由于如此庞大的企业数量，单靠金融机构的融资是远远不能满足企业融资需求的。此外，在众多的企业群体里，企业信用水平良莠不齐，很多企业并非真正从事经营活动，且符合产业政策以及国家行业要求的企业数量更是难以确定。
　　（2）中小民营企业管理不规范
　　中小民营企业成立门槛低，企业成分复杂，且很多企业成立时没有自有资金，在经营初期管理松散，还有的企业即使融到资金，并没有很好的利用资金去发展企业用于经营，而是挪作他用，或者用于个人消费、或者用于其他领域的盲目投资。此外，中小民营企业由于管理水平普遍不高，自有资产较少，且账目不清，内部管理混乱，导致融资难度较大。
　　近年来国家信用体系的建立，將企业借款和股东信用状况进行联系，如果某一股东信用卡、房贷、借款出现逾期记录，将直接影响到企业的借款，由于中小民营企业以及法人和股东多数没有信用维护意识，不良信用是常见之事，使得企业在融资过程中因信用不良而被拒绝贷款。此外，我国银行及金融机构，融资过程中有很多指标以及需要准备的资料，例如近一年的银行流水，近一年的纳税证明，自有房产土地，业主自有资产等等证明企业实力的资料等，其中很多资料中小民营企业无法备齐，导致企业融资受阻。
　　（3）金融机构的内部原因
　　小微企业贷款单笔额度小，银行操作成本高利润低，而且小微企业承担风险能力较弱，银行坏账压力大，因此银行对小微企业贷款一直态度不积极，设置一些贷款条件使得小企业无法满足，形成一些融资壁垒。一些中小民营企业虽然获得首次贷款，随着企业不断发展，很多流动资金贷款都变成了长期贷款，但是当政策等外部条件和企业内部情况发生变化时，金融机构对于不符合相关贷款条件时，就会减少企业的授信额度，或者直接抽贷，此时企业由于前期获得贷款而扩大生产经营，当面临后期银行抽贷时，往往会导致企业资金链断裂而陷入困境。此外，中小民营企业贷款行多数是在区域商业银行，这些银行内部运行存在不规范情况，导致有些优质企业被拒绝，而一些不符合借款条件的企业能及时借到款，银行内部缺乏有效问责机制。
　　（4）民间借贷在中小微民营企业盛行
　　中小企业经济体量小，资金需求普遍不是很大，而且从正规的金融机构借款受限，因此很多民营企业有资金需求时，首先想到融资手续简单、往往通过熟人朋友介绍，有时打个欠条就能完成借款手续。但是，民间借贷资金成本奇高，正常生产经营利润有的都无法保证利息支出，然而企业出于生存需要，又不得不依靠民间借贷解决资金来源，导致企业资金管理风险较高。
　　（5）我国融资渠道单一
　　在目前的投融资领域，一边是企业很需要资金，一边是普通民众的资金却没有很好的投资渠道，企业与社会大众之间的信息不对称和缺乏投融资平台，企业融资渠道单一，导致中小民营企业融资困难。例如：国家发行的国债，年化利率为5%左右，常常被人们抢购，而企业即使愿意按年化15%的利率进行筹资也是很难，其中主要的原因包括缺乏一个健康运行的渠道或者平台以及丰富的融资产品。
　　二、改善中小民营企业融资困境的对策建议
　　（1）将资金借给正真有融资需求的企业
　　企业因生产经营和扩大规模进行融资是一个直接且有效的途径，在众多的中小民营企业中，有些不符合国家产业政策，有些企业没有正真地在做主业，但是他们的融资需求也是十分迫切的，对于此类需求金融机构必须杜绝，这也是金融调整产业布局的有效手段。对于从事的行业符合国家的产业政策，主业相对集中于实体经济、技术先进、产品有市场、暂时遇到困难的民营企业，国家应重点支持，在深入调查的前提之下出台金融扶持政策，预防金融风险。从目前的情况看，通过大数据调查一个公司的真实情况不是很困难。比如要求企业通过金税系统开通银企互动功能，银行可以从企业的纳税情况大体了解企业的实际经营情况；通过国家信用公示系统查询企业所属行业，股东结构以及关联企业情况，然后对以上信息进行分析，最终确定企业融资条件是否符合标准。
　　（2）中小民营企业加强自身经营管理
　　企业在融资过程中，金融机构必须通过调查来了解企业的内部情况，如果企业平时在生产经营过程中没有重视基础数据的收集整理，会计资料未能按时归档保存，就可能导致很多历史记录不连续、不完整，金融机构的调查将无法进行，因为金融机构对企业的调查必须有很多企业内部或外部资料的支撑，所以企业在生产经营过程中，务必重视原始资料的收集整理工作，财务资料要符合国家财税政策，及时完整地整理归档。
　　中小民营企业要将自身的产业与国家的产业政策进行对照，对于不符合国家产业政策的要坚决转型，尤其是高能耗高污染的行业要审慎推进，眼光要立足长远，开拓创新，与时俱进，使企业所从事的行业符合国家产业政策。企业应该重视信用体系的建立，包括企业法人、股东以及实际控制人，要有信用维护意识。随着国家正在积极推进的信用建设，良好的信用将是企业的最佳名片，如果企业不重视信用的积累，那么企业会在生产经营过程中处处受阻，包括融资。 　　（3）金融机构对民营企业政策要适当调整
　　金融机构要杜绝设置对中小民营企业歧视性的融资政策，因企施策，对于企业运行良好，符合国家产业政策，产品有市场潜力，尤其是企业处于成长期的时候，在有效控制金融风险的前提下，要加大融资支持力度，无论是首贷还是续贷，要有额度保证，在贷款审批时间上要尽量压缩，必要时地方政府可以出面引导担保机构采取转贷过桥资金的方式帮助企业渡过续贷难关。培养中小企业股权交易市场，鼓励符合条件的企业发行债券等，金融机构在控制风险的前提下应根据本地的经济发展状况设计出贴合企业实际情况的金融产品。商业银行要认真落实银行内部贷款调查审批的问责机制，对于贷款过程中的违规操作要一查到底，规避银行的金融风险。
　　（4）出台有效政策规范民间资本有序运行
　　民间融资的成本很高，且资金风险较高，同时也会引起很多社会问题。但是民间融资比较灵活，手续相对简单，如果政策对此加以政策引导，也不失为一个对企业融资难的有效补充措施。虽然国家对于民间借贷进行了一些规范，但是过于笼统，没有实际的实施细则，且民间融资游离在国家金融监督体系之外。因此，国家可以出政策加以监管，组建一个专业组织，控制最高利率，设置能够合理规避投资风险流程，使民间资本有去处，将中小民营企业与之进行对接，这样既有效控制民间资本持有人的资金风险又降低民营企业融资成本。
　　（5）拓宽中小民营企业的融资渠道
　　国家近几年出台很多解决中小民营企业的融资难融资贵的政策，确实解决了部分问题，但是银行也是企业，对中小民营企业的融资是直接影響其效益的，所以意愿不强，对于民营企业来说渠道也过于单一。建议根据民营企业的规模，地域以及行业特征，将金融机构、担保机构、保险机构以及信托机构设置专门的部门，研究发掘中小民营企业的融资支撑点，盘活沉淀企业内部的优质资产，譬如应收账款，专有技术等，在能够有效控制资金风险的前提之下，大胆尝试创新，形成多元化，多部门，多企业之间的联动，信息共享，资源共享，完善知识产权质押融资风险分担补偿机制，发挥知识产权增信增贷作用；在中小民营企业中推进保理业务，以优质应收账款作为借款保证；引导金融机构对中小企业发放中长期贷款，避免短期借款长期用，频繁借贷造成融资成本增加和用款时间减少；将中小民营企业的固定资产以及设备等通过融资租赁的形式将资产盘活等，从而缓解中小企业资金周转困难的局面。
　　三、结论
　　目前我国全社会拥有充足的资金，但是中小民营企业却因为资金问题阻碍其发展步伐，究其原因有多方面，在中小民营企业完善自身经营管理水平的同时，政府职能部门和相关金融机构应联合起来，疏通融资渠道，去除融资壁垒，多部门联动，形成高效的中小企业融资环境，促进中小民营企业在我国经济建设中发挥更加积极的作用。
　　参考文献
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　　[2]陈建永，民营企业的融资困境探讨[J].金融天地2018（04）：22-24
　　[3]陆晓红，刍议民营企业融资问题的成因及对策[J].经济师2019（04）：273-277
　　作者简介：胡永洪（1969.1.26——），性别：男，所在城市：合肥，职称：中级，职务：财务总监，研究方向：财务及税务。