21世纪以来,随着国家全面深化改革的推进,军工领域吹响新一轮改革号角,军工企业上市数量逐步增加。军工企业作为国家经济领域中重要组成部分,本身具有一定的特殊性,在公司股权结构、组织架构、资质要求和公司日常经营等方面与一般企业有所不同,一方面公司要承接国防科研任务和武器装备生产要求,优先确保科研任务按期完成以及产品质量的安全可靠,另一方面还需保证公司盈利水平,给股东创造价值回报。H公司目前处于战略转型期间,重点由军品业务转向军民融合业务发展,同时面临着客户对于产品性能标准不断提高以及外部市场竞争的压力,导致产品的利润空间近两年公司呈不断下降的趋势,倒逼H公司加快提升自身内部控制管理水平,实现产品降本增效,增强公司市场竞争力目标。但由于H公司自身历史原因,随着公司近几年的快速成长发展,遗留下来的部分管理弊端已经对公司产生一定影响,制约了公司长期的发展。H公司作为一个高科技制造业公司,采购成本占产品成本比重较大,为了有效解决上述问题,本文选取了直接关系到企业产品成本,盈利能力的高低的采购及付款循环内部控制作为研究对象。本文在研究军工行业H公司采购及付款循业务内部控制相关问题时,不仅需要考虑军工企业有其自身不同于一般上市公司的特殊性,还需结合H公司自身采购与付款业务的特点,平衡国家国防安全保障和公司利益。以COSO内部控制框架中内部控制基本理论为依据,从内部控制五要素角度通过实际调查问卷及访谈法和制度及业务资料检查,发现采购与及付款循环各业务环节内部控制中存在的各种缺陷和问题,结合公司实际经营情况,深入分析出现问题的深层次原因并进行归纳总结,从公司管理层和员工对公司内部控制态度及思想意识方面以及管理流程优化和制度建设完善两方面出发,运用现代企业管理方法和工具进行改进,提出相关的优化建议,解决当前出现的各种问题。从而进一步提高H公司采购与付款循环内部控制水平,降低采购成本,保障资金安全及采购质量,提高公司盈利水平,达成公司战略目标。同时也为其他军工企业在采购与付款循环的内部控制管理方面提供一些借鉴参考。