随着我国利率市场化逐步推进，利率风险将成为我国商业银行主要风险之一。因此，如何管理我国商业银行的利率风险将是摆在我国金融监管当局和商业银行面前的一个非常现实的问题。为此，本文采用理论描述和实证研究相结合的方法，立足于我国现实国情，借鉴国外先进的理论和经验，系统地研究我国商业银行利率风险存在的程度及其管理状况。 首先，本文利用系统分析法和比较分析法阐述商业银行重新定价风险、收益率曲线风险、基准风险、期权性风险和这些风险在我国商业银行中的表现；以及商业银行利率风险的度量模型，即财务规划模型、利率敏感性缺口模型、持续期缺口模型、VaR模型和动态模拟模型。其次，结合我国体制转型和利率市场化的特殊情况，本文归纳总结出我国商业银行在此阶段所特有的利率风险；由于我国商业银行在利率风险管理方面收集的数据欠缺和技术落后，本文选择利率敏感性缺口模型和我国五家上市银行2004年和2005年半年度报告数据，用利率敏感性缺口、利率敏感性比率及其偏离度和缺口率四个指标对我国商业银行利率风险进行实证分析，结果显示：我国商业银行明显存在利率风险，在管理方面虽有进步，但仍思想保守，累计利率敏感性比率都维持在1的附近。最后，本文在上面分析的基础上提出我国商业银行利率风险管理的原则和设计构建的管理体系，即商业银行利率风险内部控制体系和外部监管体系；并对我国商业银行利率风险管理中存在的问题提出一些建议，包括加强我国商业银行利率风险的内部管理和创建有利于我国商业银行利率风险管理的宏观环境。