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摘 要：关于上市公司的盈余管理方式越来越普遍化，但是盈余管理的行为降低了公司的会计信息质量，从而导致了上市公司决策者的会计信息判断失误，因而大股东在公司的经营过程中容易损害其他股东和债权人的利益，从而影响了股市的健康发展。因此，企业的发展需要政府的大力支持，相关部门对于企业的盈余管理防范与治理要表现出极大的关注力才行，这样才有利于企业的发展。本文基于我国上市公司盈余管理现状与治理对策展开论述。
关键词：上市公司;盈余;管理现状;治理对策
引言
盈余管理是我们用来衡量会计信息质量的主要方法之一。会计信息在一定程度上反映了经济主体的财务情况、经营绩效和现金流量等，它是政府、股东、管理层及其他利益相关者进行经济决策的重要依据，同时它也是资本市场上证券及其衍生品定价效率的影响因素之一。因为我国信息披露制度相对来说还不够规范和完善，许多管理层利用制度的监管漏洞，规避监管进行盈余管理，由此造成了市场上出现一系列的非理性行为。一般而言，在企业股权价值被高估的情况下，对于那些实际掌握企业经营权的管理层，为了使自身利益最大化，他们更有可能夸大公司经营业绩让公司股价维持在相对较高水平，即便从长期来看，这种盈余管理行为会有损股东的利益，对企业核心价值也会造成巨大的损害。
1盈余管理的涵义及特点
盈余管理的概念一直以来是会计学界存在的争议性话题，随着会计学的发展关于盈余管理的概念仍未形成统一的定义。目前关于盈余管理的定义主要有以下两种：第一种指管理当局在企业的经营过程中为了获得某种私人的利益，在企业对外财务报表中会产生有目的性的干预行为。第二种指的是企业的经营管理者们为了能够更好地作出相关的决策，应当需要作出准确的会计报告，并通过修改或构造公司交易情况变更财务报告的行为方式。通过分析可以了解到企业的盈余管理行为是属于财务报告过程中关于数据的分析以及研究的结果，主要是侧重于管理者的主观意识。会计学界在研究企业的盈余管理过程中认为上市公司的盈余管理行为是属于企业经营者在企业的经营过程中使自身的利益或者企业的利益最大化的行为，在企业的经营管理过程中要按照相关的会计准则去实施相关的治理措施，并能够在准则允许的范围内对会计进行相关的整改。上市公司中关于盈余管理的基本特征有：在企业的经营过程中进行盈余管理的主体是企业的管理层，而且往往是当企业在经营过程中所涉及的一些决策事件需要公司的管理层进行一些重大的会计判断和决策会产生盈余管理的行为。企业的盈余管理目的主要是为了获得最大的利益，在上市公司中获利最大的是控股股东，在企业的经营过程中控股股东为了获得最大的利益，往往会损害其他小股东以及债权人的利益。在上市公司的盈余管理过程中其方法包括了会计方法和非会计方法，其中会计方法主要指的是企业在经营过程中关于会计政策的选择、企业货物交易时点的把控，而企业的非会计方法指企业在经营过程中涉及的交易事项的构造。
2盈余管理产生的条件
盈余管理作为潜在的委托代理问题已经吸引了众多学者的关注，在现代企业制度下，公司所有权与经营权分离，职业经理人的利益诉求与股东利益诉求的不一致必然难以形成企业发展的合力。通常情况下，管理层为了获得更高的薪酬、在职消费乃至于股票期权的巨大溢价，会寻求过度投资甚至于虚增报表利润以迎合股东的短期利益，这一行为必然导致企业盈余管理行为的产生。
2.1信息不对称
信息在投资者和企业之间进行传递。管理层控制企业的财务信息，具有很大程度的优势;但投资者等外部财务信息使用者处于劣势，借助企业提供的财务信息进行决策。管理层对一些事项进行特殊处理，财务信息外部使用者因无法甄别信息是否真实、公允只能被动接受。
2.2会计准则的特性
由于不同企业有着不同的特点，会计准则无法把所有的会计政策和会计估计方法都逐一界定。会计准则提供了较大的调节空间，企业能够在准则规定的范围内自由选择，为盈余管理的产生带来了机遇
3上市公司盈余管理存在的问题
3.1上市公司的治理结构不合理，内部管理水平不高
一方面，我国上市公司的股权结构不合理。从目前来看，很多上市公司普遍存在“一股独大”的问题，上市公司的治理结构因此也就没有发挥真正的作用。另一方面，我国上市公司还存在内部人控制的现象。对于许多上市公司来说，股权高度集中的现象比较常见，大股东几乎可以完全控制董事会和监事会，使其失去功效。同时，国有控制权还不够明确，导致内部管理者成为了上市公司的真正控制人，并控制了董事会，影响了公司的治理工作，也不利于开展内部管理工作。
3.2监管力度不够
监管环境对我们初步发展的创业板上市公司的盈余水平起着重要的影响，在现有的法律法规实行的资本市场中，企业发展的速度以及盈余质量变更的速度已经远远超过法律法规的更新速度，现有法律法规已经明显的表现出它的滞后性，有些法律法规本身就存在监管漏洞。其次，因为管理条例的不完善，导致管理者管理经验不足，各部门配合不够协调，造成管理結果不够有效。
3.3国内外环境影响
企业所处的政治环境、币值变动、市场供需等的因素，在行业通货膨胀期间内，企业先购进的存货，受会计核算方法的影响，例如，在先进先出法的情况下，成本本身偏低，加上通货膨胀，必然导致利润高估，反映在企业财务报表中，利润很高，但是企业的盈余质量并不理想。同样市场通货紧缩时，利润被低估，导致盈余质量比实际偏低，偏离了企业的真实情况。
4上市公司盈余管理治理对策
4.1设立多元化的业绩指标，制定完善的内控体系
选取的指标不仅应该考虑财务指标，还应包括非财务指标，例如对个人业绩的考核标准。综合性的业绩指标的设计能够在某种程度上减少高管的短期性的行为，促使被激励对象立足长远的发展目标，为公司服务。良好的内部控制不仅仅能够使高管层与股东形成利益共同体，真正实现二者为同一个目标而努力，极大地发挥管理层的价值，还能有效地约束被激励对象实施盈余管理的手段，从而达到股权激励效果的最大化。 4.2完善公司内部的治理结构，保证各个股东的合法权益
对于上市公司来说，完善的公司治理结构可以提高盈余管理质量，避免出现过度盈余管理的情况，保证公司的长久发展。所以，一方面，上市公司需要完善股东大会，防止一股独大的现象，使各个股东的合法利益都能受到保障。一直以来，上市公司经常会发生大股东利用不真实信息来获取利益的事情，严重地危害了小股东的利益，对于公司的健康持续发展也产生了消极影响。需要保证中小股东的利益，提高维护力度，杜绝大股东操控一切，使中小股东增强投资信心，信任公司的经营管理，为上市公司的发展发挥重要作用。另一方面，上市公司经常出现股权结构不合理的现象，所以还需要重点解决这一问题，建立合理的股权结构。在上市公司的公司治理工作之中，股权结构是重点内容，高度集中的股权结构，会造成过度的盈余管理，危害了公司的长远利益。所以，我国上市公司需要不断完善自身的股权结构，健全公司管理制度，使公司内部的各个利益体能够得到利益平衡，避免出现过度盈余管理。此外，上市公司还要建立和完善内部的分离制度，使董事会具有独立性，为公司治理发挥功效。与此同时，还应该加强对独立董事的监督管理工作，使董事会可以真正独立起来，制约和平衡上市公司的管理工作，保证盈余管理工作的合理性，从而促进上市公司的健康发展。
4.3利用债务重组进行盈余管理
债务重组又称债务重整，是指债权人在债务人发生财务困境时作出让步的行为。会计准则将债务重组利得计入损益，并在“营业外收入”科目中列示，这使得债务重组逐渐成为ST公司扭亏为盈的重要手段之一。近年来，一些上市公司开始与其子公司等关联方串通起来通过债务重组进行盈余管理，使得盈余管理手段变得更加迷离，从而加大了识别和监管的难度。
4.4利用关联交易进行盈余管理
关联交易是指关联方之间发生的相互转移资源或义务的行为或事项。由于关联方之间关系密切，利益相通，因此交易双方可利用关联交易进行资金的相互传输。关联交易产生的基本条件是上市公司与其关联方在业务与财务层面都存在着较为密切的联系，彼此之间能方便地进行关联交易盈余管理，该行为在ST公司与其母公司或者子公司的交易中尤为常见，具有易于操作、较为隐蔽的特点。
4.5行权业绩条件和授予价格的设定要合理，要基于自身情况考虑
行权标准设立的过低，考核业绩易于达成，也就失去了激励的作用;相反，制定的业绩条件过高过于严格会挫伤高管层工作的积极性，会弱化股权激励的效应，使其更倾向于通过操控利益这样的方式来牟取私利，也同样会诱发盈余管理问题。
5结束语
上市公司需要规范使用盈余管理，避免出现操控利润的情况，以防影响公司的长久发展。但是从目前来看，我国上市公司的盈余管理工作还存在一些问题，会计制度不完善，审计工作不到位，公司治理结构不合理等，这些因素影响了企业的健康发展。因此，我国上市公司需要合理地进行盈余管理，保证会计信息的真实性，维护财务的安全。
参考文献：
[1]许梅.盈余管理的动机以及防范策略[J].西部皮革，2019，41（14）：89-90.
[2]董秀兰.浅谈远洋公司盈余管理的问题及对策[J].现代商业，2019（20）：175-176.
[3]程克群，蒋贤倩，刘婉.我国制造业上市公司社会责任与盈余管理关系研究[J].长春理工大学学报（社会科学版），2019，32（04）：104-109.
[4]汪婷婷，赵中华.公允价值、内部控制与盈余管理[J].时代经贸，2019（20）：70-71.
[5]高亞辉.A房地产上市公司盈余管理问题研究[J].现代经济信息，2019（13）：147-148.
[6]薛晓琳，张俊瑞，陈怡欣.半强制性业绩预告制度对上市公司盈余管理的影响[J].山西财经大学学报，2019，41（08）：113-126.
[7]周祥芸.基于盈余管理视角的獐子岛扇贝事件分析[J].山西农经，2019（12）：162.
[8]张含嫣.机构投资者的公司治理效应——基于盈余管理视角[J].内蒙古煤炭经济，2019（12）：79-80.
作者简介：
于家伟，男，汉族，就读于东南大学经济管理学院工商管理系，研究方向：经济管理。
关键词：上市公司;盈余;管理现状;治理对策
引言
盈余管理是我们用来衡量会计信息质量的主要方法之一。会计信息在一定程度上反映了经济主体的财务情况、经营绩效和现金流量等，它是政府、股东、管理层及其他利益相关者进行经济决策的重要依据，同时它也是资本市场上证券及其衍生品定价效率的影响因素之一。因为我国信息披露制度相对来说还不够规范和完善，许多管理层利用制度的监管漏洞，规避监管进行盈余管理，由此造成了市场上出现一系列的非理性行为。一般而言，在企业股权价值被高估的情况下，对于那些实际掌握企业经营权的管理层，为了使自身利益最大化，他们更有可能夸大公司经营业绩让公司股价维持在相对较高水平，即便从长期来看，这种盈余管理行为会有损股东的利益，对企业核心价值也会造成巨大的损害。
1盈余管理的涵义及特点
盈余管理的概念一直以来是会计学界存在的争议性话题，随着会计学的发展关于盈余管理的概念仍未形成统一的定义。目前关于盈余管理的定义主要有以下两种：第一种指管理当局在企业的经营过程中为了获得某种私人的利益，在企业对外财务报表中会产生有目的性的干预行为。第二种指的是企业的经营管理者们为了能够更好地作出相关的决策，应当需要作出准确的会计报告，并通过修改或构造公司交易情况变更财务报告的行为方式。通过分析可以了解到企业的盈余管理行为是属于财务报告过程中关于数据的分析以及研究的结果，主要是侧重于管理者的主观意识。会计学界在研究企业的盈余管理过程中认为上市公司的盈余管理行为是属于企业经营者在企业的经营过程中使自身的利益或者企业的利益最大化的行为，在企业的经营管理过程中要按照相关的会计准则去实施相关的治理措施，并能够在准则允许的范围内对会计进行相关的整改。上市公司中关于盈余管理的基本特征有：在企业的经营过程中进行盈余管理的主体是企业的管理层，而且往往是当企业在经营过程中所涉及的一些决策事件需要公司的管理层进行一些重大的会计判断和决策会产生盈余管理的行为。企业的盈余管理目的主要是为了获得最大的利益，在上市公司中获利最大的是控股股东，在企业的经营过程中控股股东为了获得最大的利益，往往会损害其他小股东以及债权人的利益。在上市公司的盈余管理过程中其方法包括了会计方法和非会计方法，其中会计方法主要指的是企业在经营过程中关于会计政策的选择、企业货物交易时点的把控，而企业的非会计方法指企业在经营过程中涉及的交易事项的构造。
2盈余管理产生的条件
盈余管理作为潜在的委托代理问题已经吸引了众多学者的关注，在现代企业制度下，公司所有权与经营权分离，职业经理人的利益诉求与股东利益诉求的不一致必然难以形成企业发展的合力。通常情况下，管理层为了获得更高的薪酬、在职消费乃至于股票期权的巨大溢价，会寻求过度投资甚至于虚增报表利润以迎合股东的短期利益，这一行为必然导致企业盈余管理行为的产生。
2.1信息不对称
信息在投资者和企业之间进行传递。管理层控制企业的财务信息，具有很大程度的优势;但投资者等外部财务信息使用者处于劣势，借助企业提供的财务信息进行决策。管理层对一些事项进行特殊处理，财务信息外部使用者因无法甄别信息是否真实、公允只能被动接受。
2.2会计准则的特性
由于不同企业有着不同的特点，会计准则无法把所有的会计政策和会计估计方法都逐一界定。会计准则提供了较大的调节空间，企业能够在准则规定的范围内自由选择，为盈余管理的产生带来了机遇
3上市公司盈余管理存在的问题
3.1上市公司的治理结构不合理，内部管理水平不高
一方面，我国上市公司的股权结构不合理。从目前来看，很多上市公司普遍存在“一股独大”的问题，上市公司的治理结构因此也就没有发挥真正的作用。另一方面，我国上市公司还存在内部人控制的现象。对于许多上市公司来说，股权高度集中的现象比较常见，大股东几乎可以完全控制董事会和监事会，使其失去功效。同时，国有控制权还不够明确，导致内部管理者成为了上市公司的真正控制人，并控制了董事会，影响了公司的治理工作，也不利于开展内部管理工作。
3.2监管力度不够
监管环境对我们初步发展的创业板上市公司的盈余水平起着重要的影响，在现有的法律法规实行的资本市场中，企业发展的速度以及盈余质量变更的速度已经远远超过法律法规的更新速度，现有法律法规已经明显的表现出它的滞后性，有些法律法规本身就存在监管漏洞。其次，因为管理条例的不完善，导致管理者管理经验不足，各部门配合不够协调，造成管理結果不够有效。
3.3国内外环境影响
企业所处的政治环境、币值变动、市场供需等的因素，在行业通货膨胀期间内，企业先购进的存货，受会计核算方法的影响，例如，在先进先出法的情况下，成本本身偏低，加上通货膨胀，必然导致利润高估，反映在企业财务报表中，利润很高，但是企业的盈余质量并不理想。同样市场通货紧缩时，利润被低估，导致盈余质量比实际偏低，偏离了企业的真实情况。
4上市公司盈余管理治理对策
4.1设立多元化的业绩指标，制定完善的内控体系
选取的指标不仅应该考虑财务指标，还应包括非财务指标，例如对个人业绩的考核标准。综合性的业绩指标的设计能够在某种程度上减少高管的短期性的行为，促使被激励对象立足长远的发展目标，为公司服务。良好的内部控制不仅仅能够使高管层与股东形成利益共同体，真正实现二者为同一个目标而努力，极大地发挥管理层的价值，还能有效地约束被激励对象实施盈余管理的手段，从而达到股权激励效果的最大化。 4.2完善公司内部的治理结构，保证各个股东的合法权益
对于上市公司来说，完善的公司治理结构可以提高盈余管理质量，避免出现过度盈余管理的情况，保证公司的长久发展。所以，一方面，上市公司需要完善股东大会，防止一股独大的现象，使各个股东的合法利益都能受到保障。一直以来，上市公司经常会发生大股东利用不真实信息来获取利益的事情，严重地危害了小股东的利益，对于公司的健康持续发展也产生了消极影响。需要保证中小股东的利益，提高维护力度，杜绝大股东操控一切，使中小股东增强投资信心，信任公司的经营管理，为上市公司的发展发挥重要作用。另一方面，上市公司经常出现股权结构不合理的现象，所以还需要重点解决这一问题，建立合理的股权结构。在上市公司的公司治理工作之中，股权结构是重点内容，高度集中的股权结构，会造成过度的盈余管理，危害了公司的长远利益。所以，我国上市公司需要不断完善自身的股权结构，健全公司管理制度，使公司内部的各个利益体能够得到利益平衡，避免出现过度盈余管理。此外，上市公司还要建立和完善内部的分离制度，使董事会具有独立性，为公司治理发挥功效。与此同时，还应该加强对独立董事的监督管理工作，使董事会可以真正独立起来，制约和平衡上市公司的管理工作，保证盈余管理工作的合理性，从而促进上市公司的健康发展。
4.3利用债务重组进行盈余管理
债务重组又称债务重整，是指债权人在债务人发生财务困境时作出让步的行为。会计准则将债务重组利得计入损益，并在“营业外收入”科目中列示，这使得债务重组逐渐成为ST公司扭亏为盈的重要手段之一。近年来，一些上市公司开始与其子公司等关联方串通起来通过债务重组进行盈余管理，使得盈余管理手段变得更加迷离，从而加大了识别和监管的难度。
4.4利用关联交易进行盈余管理
关联交易是指关联方之间发生的相互转移资源或义务的行为或事项。由于关联方之间关系密切，利益相通，因此交易双方可利用关联交易进行资金的相互传输。关联交易产生的基本条件是上市公司与其关联方在业务与财务层面都存在着较为密切的联系，彼此之间能方便地进行关联交易盈余管理，该行为在ST公司与其母公司或者子公司的交易中尤为常见，具有易于操作、较为隐蔽的特点。
4.5行权业绩条件和授予价格的设定要合理，要基于自身情况考虑
行权标准设立的过低，考核业绩易于达成，也就失去了激励的作用;相反，制定的业绩条件过高过于严格会挫伤高管层工作的积极性，会弱化股权激励的效应，使其更倾向于通过操控利益这样的方式来牟取私利，也同样会诱发盈余管理问题。
5结束语
上市公司需要规范使用盈余管理，避免出现操控利润的情况，以防影响公司的长久发展。但是从目前来看，我国上市公司的盈余管理工作还存在一些问题，会计制度不完善，审计工作不到位，公司治理结构不合理等，这些因素影响了企业的健康发展。因此，我国上市公司需要合理地进行盈余管理，保证会计信息的真实性，维护财务的安全。
参考文献：
[1]许梅.盈余管理的动机以及防范策略[J].西部皮革，2019，41（14）：89-90.
[2]董秀兰.浅谈远洋公司盈余管理的问题及对策[J].现代商业，2019（20）：175-176.
[3]程克群，蒋贤倩，刘婉.我国制造业上市公司社会责任与盈余管理关系研究[J].长春理工大学学报（社会科学版），2019，32（04）：104-109.
[4]汪婷婷，赵中华.公允价值、内部控制与盈余管理[J].时代经贸，2019（20）：70-71.
[5]高亞辉.A房地产上市公司盈余管理问题研究[J].现代经济信息，2019（13）：147-148.
[6]薛晓琳，张俊瑞，陈怡欣.半强制性业绩预告制度对上市公司盈余管理的影响[J].山西财经大学学报，2019，41（08）：113-126.
[7]周祥芸.基于盈余管理视角的獐子岛扇贝事件分析[J].山西农经，2019（12）：162.
[8]张含嫣.机构投资者的公司治理效应——基于盈余管理视角[J].内蒙古煤炭经济，2019（12）：79-80.
作者简介：
于家伟，男，汉族，就读于东南大学经济管理学院工商管理系，研究方向：经济管理。