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本文运用cheung和Ng交叉相关系数方法，对东亚六国货币——人民币、日元、韩元、泰国铢、新加坡元和林吉特的名义美元汇率波动溢出进行检验，发现东亚汇率波动溢出普遍存在且具有不对称性和多层次溢出特征。实证结果还表明，日元交易商能更加有效处理来自人民币、韩元、泰铢、新加坡元和林吉特五种货币的信息，而人民币交易商对处理来自日元、泰铢、新加坡元等货币的信息效率不高。