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基于OR分析框架的人民币汇率评估
基于OR分析框架的人民币汇率评估
来源 :统计研究 | 被引量 : 0次 | 上传用户:zhangjm
【摘 要】
:
本文在Obstfeld和Rogoff(1995)(OR)标准模型的分析框架下,构建出了基于分部门的、微观的、动态的、居民跨期消费效应最大化的均衡汇率决定模型。根据该理论模型的非线性和动
【作 者】
:
彭国富
蔡扬扬
【机 构】
:
河北经贸大学研究生学院,河北经贸大学数学与统计学学院
【出 处】
:
统计研究
【发表日期】
:
2010年04期
【关键词】
:
均衡汇率
跨期消费
向量自回归(VAR)
合理性评价
【基金项目】
:
国家社科基金项目《人民币汇率统计评估体系》(06BTJ012)阶段性成果
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本文在Obstfeld和Rogoff(1995)(OR)标准模型的分析框架下,构建出了基于分部门的、微观的、动态的、居民跨期消费效应最大化的均衡汇率决定模型。根据该理论模型的非线性和动态特点,设计了一个向量自回归(VAR)模型,实证分析了历年来人民币对美元的名义汇率是否合理。
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