《非金融机构管理办法》应运而生,对业内企业来说,历经十余年终得正名的意义,显然超越了资金监管本身
　　6月21日下午,中国人民银行网站正式公布了《非金融机构支付服务管理办法》(简称《办法》)全文。办法规定未经中国人民银行批准,任何非金融机构和个人不得从事或变相从事支付业务。该《办法》自2010年9月1日起施行。
　　自此,“野蛮生长”了十余年的第三方支付行业,被央行正式纳入监管范围。相关企业在做出原则性地欢迎表示后,他们大多不肯公开多说——眼下的不确定性,似乎来得更紧迫。
　　《办法》规定,从事支付业务的相关机构必须在一年内申请取得《支付业务许可证》。其中,全国性公司注册资本最低为1亿元,省和直辖市范围内经营的最少需要300万元。因此,在竞争中处于劣势的企业面临淘汰,然而,全国300多家支付公司有一半达不到要求。
　　易观国际高级分析师曹飞接受《新经济导刊》专访时指出,《办法》出台有助于第三方支付行业的规范和长远发展,对第三方在线支付公司而言,“牌照”的门槛并不算高,底线门槛仅是报批的条件,牌照发放的时间和数量仍待央行具体政策。市场主要的第三方在线支付公司达到该门槛均没有太大难度。另外,准入门槛中当关注申请企业连续两年盈利的要求。
　　关于《办法》出台的后续影响,曹飞认为由于门槛设置并不算高,由此对现有市场的主要厂商影响并不会太大,有可能被监管淘汰的企业也主要是在市场竞争中处于劣势的小企业。并且,《办法》中仍有若干问题并未详细给出,例如外资企业的从业资格、以及支付公司在具体行业的从业范围和资质等等,《办法》的有效执行仍需后续出台相关细节的监管法规。
　　而对业界来说,最重要的意义莫过于法定地位的确立。曹飞表示,法定地位的明确,意味着央行肯定了在银行体系之外支付服务的市场价值,对于整个第三方支付产业未来的业务开展给予了明确的支持。
　　业界人士、易宝支付副总裁余晨同样表示:“最大的影响,就是行业中的不确定性终于得到法律明确。”他说,“这肯定是一个历史性的、里程碑一样的事件。”
　　
　　争抢之辩
　　
　　中国经济的快速发展和网络应用的不断成熟,催使电子商务产业进入高速发展阶段,第三方支付业务随之快速发展。易观国际2009最新发布的《中国第三方支付市场蓝皮书》显示,中国第三方支付市场经过10年的发展,年度交易范围已经接近6000亿,成为中国金融支付系统中重要的组成部分。按照这种井喷趋势,两年内交易范围有望突破万亿。
　　然而,作为存在于银行支付结算系统之外的第三方支付行业,虽然其为客户提供了方便之门,但也涉及到资金安全等众多问题,如客户备付金的权益保障、预付卡发行和受理中的违规、反洗钱司题、支付服务相关的信息安全等,诸多乱象有待法律规范。在部分支付企业看来,央行新规出台,或有保护银行业利益之嫌。随着金融的日益脱媒化,商业银行一直在担忧第三方支付行业的异军突起,亦在有意“警示”第三方支付的风险。
　　“在商业银行看来,回归金融机构支付才是客户避免风险的选择,这暴露出银行利益争夺的意图。”数名支付企业人士认为。越来越多的客户使用第三方支付,令银行损失了商户回佣的收益。
　　据艾瑞咨询的调研报告,仅以2008年的数据来看,在使用网上银行完成支付缴费的用户中,有54,8~是通过第三方支付平台接入的,超过了直接登录网银进行在线支付的用户。
　　然而,易宝支付副总裁余晨并不认可第三方支付与银行是“此消彼长”,他将两者看作是上、下游,基础和渠道的关系。比如银行的信用卡业务,银行与支付企业合作,能弥补网点不足的缺点,有效拓展信用卡客户群:网银的客户,也能通过支付企业得到拓展。
　　曹飞更是认为,央行扼杀支付企业说没有根据“如果打击扼杀何必出管理办法,出台就是意味着从法律层面承认支付企业的地位。”他指出,央行关于非金融机构的管理办法规定,支付流程当中,有一部分是走银行的体系,(银行跨行交易);还有部分流程走在银行体系之外(就是商户和持卡人的环节),而商户和持卡人之外的空间,需要非金融机构的服务才能把效率和成本做到最优。所以,《管理办法》实际上是把银行之外的业务规范经营。
　　之前,电子支付属于没有法律规定许可,也没有法律规定禁止,完全市场化的方式存在的业务,说明是有业务需求;而近年来的增长幅度迅速,说明市场空间潜力巨大,当这个体系越做越大的时候,它的市场体系不被监管显然存在非常高的金融风险。这也是切合实际的出台管理办法的时机,毕竟涉及到中国的金融体系,所以有严格监管的需要。
　　“央行之所以表态不屑抢这块业务,是因为本身支付行业存在于银行体系之内,所有的第三方业务还是走银行,银行始终是从中获利的。所有货币都是从银行流出,然后从银行流入,银行还是要收这部分的佣金。出现银行支付业务之后,实际上是激化了电子支付市场,支付宝、网银等模式的出现,实际上在网上购物的额度大幅增长,但是网上消费激化之后,银行最终还是获益者。”曹飞如是说。
　　然而,关于争抢的议论一直没有停止。最近,超级网银即将上线的消息,引发人们对上述市场格局变动的猜测。2009年12月,央行正式启动第二代支付系统建设,该系统将实现网上银行跨行支付清算、支持新兴支付服务组织接入、跨境人民币结算等诸多功能。用户将可以通过任意一家接入二代系统的商业银行网银,将资金在各银行之间自由快捷地转入转出,真正实现资金自由流通,因而被称为“超级网银”。网上支付跨行清算系统,将可实现各商业银行网银系统的互联互通,为网上签约、跨行网银支付、跨行账户查询等提供基础设施支持。
　　民营第三方平台的优势主要是依靠积攒下来的客户资源,但是“民营队”在未来将受到银行业的网上银行、国家队“超级网银”的垄断威胁、电子商务平台本身的电子支付等多重夹击,竞争白热化的局面不可避免。是否又是一次国进民退?
　　第三方支付企业能否直接接入这一系统,目前尚无官方表态。曹飞则向本刊表示,在超级网银正式推出、业务范围被明确前,仍然无法界定超级网银与各家银行的关系,“需要等待明确业务范围、以及央行发布进一步监管细则,方能界定现有第三方支付机构的生存空间。”
　　曹飞认为,央行的电子支付体系在银行内外都有了梳理和布局,可以形象地将“超级网银”看成银行系统内电子支付体系的梳理,而银行外的电子支付体系则由《办法》的实行来落实和规范。而“超级网银”与各家银行现有网银体系的关系将决定“超级网银”对第三方在线支付市场的影响程度。
　　
　　布局之势
　　
　　众所周知,电子支付行业正是因 为其安全、快捷、方便的经营模式而大受网民青睐,然而《办法》出台之后,未来的运营模式会走向何方,更加受人关注。
　　近年来,支付宝、快钱、财富通、易宝、chinapay,从线上得到手机再到线下,第三方支付系统成为发展最为迅猛的互联网应用行业,而且霸主级厂商也已初露端倪。日前,该行业老大支付宝日交易额峰值达到12亿元,公司成立5年间,从最初11名员工发展到了上千名员工,注册消费者两亿,支撑支付宝的外部商户高达46万家。由此可见,其运营模式的优越性非同般。
　　曹飞认为,真正推动中国第三方支付市场发展的模式,是2004年开端呈现的信用中介模式,该模式由支付宝开创。在购物支付时,买家先付款到支付系统,支付系统通知卖家发货,买家收到货确认后,才把款打给卖家。这样的居中担保模式举解决了买卖双方之间存在的信任题目,也直接推动了淘宝和国内网购市场的发展。
　　然而,未来的发展模式会是什么样呢?曹飞向本刊描述说,在线支付,包括支付宝、易趣等大企业,在获得法律的地位之后,必定在市场内深耕细作。比如,可以做传统大型企业的在线资金流的业务,帮助提高效率,降低成本,因为有央行牌照,等同于银行的信誉,以后的业务更容易开拓。
　　具体到业务的方向上,未来的发展存在一定的差异性。央行只是规定了准入门槛,但是进入细分行业,肯定还会有细分资质。比如保监会也许会发小牌照,允许那些具有支付资质的企业进入保险行业,提供在线支付服务,如此就还会有细分的政策、资质出台。曹飞判断,越是占GDP比重越大的行业,以及国民经济密切的行业,它的资质要求更高,要求国有资本的比例会更高。这是整个中国金融体系的特征,趋于保守,首先它要保证更低的风险,更高的安全性,更强的可控性,如此,国企更具优势。
　　“这几年逐渐发现,一些国字号背景的企业逐渐地在支付市场加紧布局。进而,民营企业的选择,则更多的还是在消费者端,推广更多个人业务的支付服务。”
　　具体到经营的方向上?曹飞认为,可能出现几种体系并存的局面,企业会选择不同的发展渠道,因为要考虑到消费者的支付习惯:网上交易使用在线支付比较习惯:线下的可能选择刷卡支付,pos机的方式,拉卡拉的刷卡终端,将来也会出现便利的小额支付方式,比如手机支付。所以,根据客户需求和习惯,会产生越来越多的支付方式。
　　曹飞最后表示,支付系统已经具备了中国互联网基础利用的属性,即与QQ等IH软件、电子邮箱一样成为中国网民上网必用的应用之一,成为电子商务市场名副其实的基础设施。