论文部分内容阅读
摘 要：论文从互联网金融概念、互联网金融现状、未来发展趋势做出深入的分析，论文结论认为认为构建互联网旅游金融商业生态系统、集团化发展、产品设计场景化和资产证券化是互联网旅游金融未来的发展趋势。
关键词：互联网 旅游金融 现状 未来趋势
一、互联网旅游金融定义
谢平和吴晓求均认为，互联网金融可能是不同于商业银行间接融资、也不同于资本市场直接融资的第三种金融融资模式。有学者提出不同的观点，认为互联网金融并没有改变金融的本质，互联网金融在功能上并没有颠覆金融的可能，机制上利用了中国金融体制的缺陷进行监管套利，发展上采取拾遗补缺的作用，但无法成为主流的金融运作方式。互联网金融可以归纳为四类：第三方支付;网络融资，包括基于平台客户大数据的小微贷款和消费贷款、P2P（peertopeer）平台贷款、众筹（crowdfunding）模式;网络投资，包括P2P和众筹平台的资金提供者，网络货币市场基金;网络货币。有研究机构将互联网金融分为七个组成部分，包括三大支柱业务（股权、借贷和保险）、三大基础设施（网络支付、网络征信、技术支持）以及互联网金融交易所。
金融与互联网的结合颠覆了传统的金融业态，因此，笔者关于互联网金融的定义采用谢平和吴晓求的观点，认为互联网金融是第三金融业态，互联网旅游金融具备互联网金融的一般性特征。互联网旅游金融是指旅游业依托在线支付、大数据、云计算等互联网技术及移动互联网技术，实现资金融通、支付和信息中介等业务的一种新兴金融服务。根据定义，我们发现在线支付、大数据和云计算等互联网技术是互联网旅游金融获得发展的重要依托;同时，互联网旅游金融的目的和传统旅游金融的目的并无区别，即实现资金融通、支付和信息中介。
二、互联网旅游金融发展现状
目前，国内主要的在线旅游平台企业均在互联网旅游金融领域进行布局，它们根据自己的实际情况推出不同的互联网旅游金融产品。阿里旅行去啊基于支付宝积累的用户数据，特别是基于用户积累的芝麻信用进行产品创新，推出一系列互联网旅游金融产品，如基于余额宝的个人理财，基于花呗的分期付款，基于芝麻信用的信用证明、信用住、未来景区、信用租车、信用签证，联合60多家保险公司推出旅行险，基于支付宝的境外购物退税项目。由于阿里旅行去啊是阿里巴巴旗下的互联网旅游平台企业，一方面其推出的互联网旅游金融产品可以很好地利用其原来积累的大数据，另一方面其推出的某些互联网金融产品并不是专门针对旅行者而开发的，因而某些产品的针对性弱于途牛旅行网这类在线旅行平台。除了阿里旅行去啊，其他平台企业也纷纷推出自己的互联网旅游金融产品，如途牛旅行网、去哪儿网、携程旅行网等、驴妈妈旅行网。研究发现：一是只有途牛旅行网针对旅行者和旅游企业推出了一系列互联网金融产品，其他如携程旅行、驴妈妈旅行、同城旅行和去哪儿旅行等推出的产品不够丰富;二是综合性互联网金融企业在推出互联网金融产品方面具有优势，如积累了更加丰富的大数据、擁有互联网金融的三大基础设施（支付、征信、技术）、产品更加丰富，同样可以很好地满足旅行者和旅游企业的需求，目前关键是打通非旅游业务和旅游平台业务之间的数据通道，以便更好地满足消费者的需求;三是未来互联网旅游企业需要在互联网三大基础设施方面加大投入，以便推出更加丰富的互联网旅游金融产品。
三、互联网旅游金融未来趋势
（一）构建互联网旅游金融商业生态系统
为了构建互联网旅游金融商业生态系统，互联网旅游金融服务厂商需要加强以下方面的工作：一是完善互联网旅游金融的基础设施。互联网旅游金融提供商需要在网络支付、网络征信（旅游金融大数据）和技术支持（IT;运维与信息安全）三方面加强建设，为互联网旅游金融各项业务的开展提供有效的支撑。二是加强产品创新，完善互联网旅游金融业务产品体系。目前互联网旅游金融的业务体系主要集中于网络理财、网络借贷和互联网保险、出境金融方面，未来互联网旅游金融服务商需要继续加强产品创新，在与旅游相关的财富管理、融资租赁、股权众筹、虚拟货币、房产金融、汽车金融、财务管理、网络平台入口等方面加强建设，完善互联网旅游金融的产品与服务体系。三是完善旅游;O2O商业生态系统，并与互联网旅游金融进行有效对接。O2O是未来互联网旅游的发展方向，旅游业一方面需要加强线下体系建设，另一方面需要往云端发展，建立属于自己的大数据系统。因此，互联网旅游金融服务商需要结合旅游;O2O商业生态系统的发展，在金融大数据方面与旅游大数据进行有效对接，在互联网旅游金融产品创新方面需要解决旅游者和供应商的实际问题。
（二）旅游互联网金融服务商向集团化方向发展
当前，在互联网的各个细分领域都形成了自己的垄断巨头，如社交领域的腾讯、搜索领域的百度、电商领域的阿里巴巴等。互联网旅游金融是基于互联网旅游平台提供的金融服务，因而互联网的基本特性将在互联网旅游金融领域发挥作用，未来在互联网旅游金融领域将出现垄断性巨头。目前互联网旅游金融领域处于发展的初级阶段，每个互联网旅游提供商都追求在自己的平台内满足用户的各种旅游金融需求，用丰富的产品和服务来增加平台的价值，增加用户的黏性，让用户逐渐习惯“一家互联网旅游金融平台，所有旅游金融产品与服务”的认知。未来将会有越来越多的互联网旅游金融提供商像途牛一样获取各种金融经营牌照，以便将各种金融服务串联起来，实现对各类高净值客户的价值管理最大化。同时，普惠性和便捷性作为互联网旅游金融服务的两个重要特性，决定了现有的互联网旅游金融服务商将会快速扩大自己的金融产品线，以便满足用户的普惠性和便捷性需求。
（三）互联网旅游金融产品设计场景化
场景化消费，是指面向偏好实时的、与所处位置高度相关体验的客户，为这些客户提供与所处场景密切相关的移动互联网服务。场景模式表明，传统的产品差异化已经不能凸显企业的独特性，企业应该通过构建场景，将企业和用户加密结合，通过富有情感的互动吸引顾客参与，突破传统简单的广告模式。旅游产品消费，特别是在旅行中的消费过程，是一种实时消费过程，与游客所处的地理位置高度相关，特别需要注意客户体验，因而未来互联网旅游的发展方向是消费场景控制。互联网旅游金融的目的是解决旅游消费者在消费旅游产品各个环节的各种问题，帮助解决供应链厂商提供各种服务过程中面临的资金链问题。因此，互联网旅游金融产品的设计必须切合旅游产品消费的场景，切合供应链厂商的供应场景，满足他们的一系列需求。 为了构建场景化的互联网旅游金融产品体系，互联网旅游金融提供商可以从以下方面进行场景化创新：一是切实分析旅游者在消费过程中和供应商在提供产品过程中的疼点。所谓的疼点，就是消费者在消费旅游产品的过程中不满意的地方，供应商在提供旅游产品过程中不满意的方面，如飛机的延误、住酒店烦琐的手续、排队问题、旅游淡旺季导致旅游消费不平稳等，这一系列问题可以通过旅游金融产品创新进行缓解或解决。二是将旅游消费者和供应商的疼点进行有效的分类和组合，使之成为互联网旅游金融产品创新的源泉。旅游金融产品供应商可以对消费者和旅游供应商碎片化的疼点进行分类和分组，找出其在不同场景背景下的共同点，然后设计出不同场景背景下的旅游金融产品，实现C2B（从消费者到商户）的金融产品开发设计，满足旅游者和供应商在不同背景下的金融需求。三是重视数据在场景化旅游金融产品过程中的作用。互联网旅游平台企业在为旅游者提供旅游产品的过程中，在与旅游供应链企业合作的过程中，积累了大量的数据，互联网旅游厂商通过分析这些数据发现其中的问题，并找出问题的关键点以便提出解决方案，而互联网旅游金融产品是解决这些问题的重要方法。
（四）互联网旅游金融相关资产证券化
资产证券化是金融资源的优化配置，盘活现有存量资产的重要途径，可以提高融资效率，降低融资成本。2014年11月，原来需要中国证监会审批的资产证券化改为报备制，即国家在资产证券化相关的政策逐步放开，资产证券化是我国未来金融的发展方向。2015年10月28日，互联网金融产品京东白条应收账款债务资产支持专项计划在深圳证券交易所挂牌交易，开创了互联网金融资产证券化的先河。互联网旅游金融平台为了扩大资金来源，满足旅游消费者和供应链厂商对资金的快速需求，可以将旅游金融产品进行资产证券化处理，以丰富旅游金融平台企业的资金来源，促进旅游消费金融的快速发展。未来可以实现资产证券化的互联网旅游金融产品有：消费金融和供应链金融形成的债务支持资产、旅游保险形成的资产、旅游相关固定资产等未来可以带来现金流的资产。
四、结语
互联网旅游的模式已经很成熟且正在演进，互联网旅游金融的模式刚刚开启，未来随着相关行业数据和运营数据的积累，基于数据的分析将丰富互联网旅游金融方面的研究。
参考文献
[1]褚蓬瑜，郭田勇.互联网金融与商业银行演进研究[J].宏观经济研究，2014（5）：19;28.
[2]张江洋，袁晓玲，张劲波.基于电子商务平台的互联网金融模式研究[J].上海经济研究，2015（5）：3;-;11，25.;
[3]易观智库.;中国互联网旅游金融市场专题研究报告[R/OL].2018-10-22.http：/www.analysys.cn/report/detail/12238.html.
关键词：互联网 旅游金融 现状 未来趋势
一、互联网旅游金融定义
谢平和吴晓求均认为，互联网金融可能是不同于商业银行间接融资、也不同于资本市场直接融资的第三种金融融资模式。有学者提出不同的观点，认为互联网金融并没有改变金融的本质，互联网金融在功能上并没有颠覆金融的可能，机制上利用了中国金融体制的缺陷进行监管套利，发展上采取拾遗补缺的作用，但无法成为主流的金融运作方式。互联网金融可以归纳为四类：第三方支付;网络融资，包括基于平台客户大数据的小微贷款和消费贷款、P2P（peertopeer）平台贷款、众筹（crowdfunding）模式;网络投资，包括P2P和众筹平台的资金提供者，网络货币市场基金;网络货币。有研究机构将互联网金融分为七个组成部分，包括三大支柱业务（股权、借贷和保险）、三大基础设施（网络支付、网络征信、技术支持）以及互联网金融交易所。
金融与互联网的结合颠覆了传统的金融业态，因此，笔者关于互联网金融的定义采用谢平和吴晓求的观点，认为互联网金融是第三金融业态，互联网旅游金融具备互联网金融的一般性特征。互联网旅游金融是指旅游业依托在线支付、大数据、云计算等互联网技术及移动互联网技术，实现资金融通、支付和信息中介等业务的一种新兴金融服务。根据定义，我们发现在线支付、大数据和云计算等互联网技术是互联网旅游金融获得发展的重要依托;同时，互联网旅游金融的目的和传统旅游金融的目的并无区别，即实现资金融通、支付和信息中介。
二、互联网旅游金融发展现状
目前，国内主要的在线旅游平台企业均在互联网旅游金融领域进行布局，它们根据自己的实际情况推出不同的互联网旅游金融产品。阿里旅行去啊基于支付宝积累的用户数据，特别是基于用户积累的芝麻信用进行产品创新，推出一系列互联网旅游金融产品，如基于余额宝的个人理财，基于花呗的分期付款，基于芝麻信用的信用证明、信用住、未来景区、信用租车、信用签证，联合60多家保险公司推出旅行险，基于支付宝的境外购物退税项目。由于阿里旅行去啊是阿里巴巴旗下的互联网旅游平台企业，一方面其推出的互联网旅游金融产品可以很好地利用其原来积累的大数据，另一方面其推出的某些互联网金融产品并不是专门针对旅行者而开发的，因而某些产品的针对性弱于途牛旅行网这类在线旅行平台。除了阿里旅行去啊，其他平台企业也纷纷推出自己的互联网旅游金融产品，如途牛旅行网、去哪儿网、携程旅行网等、驴妈妈旅行网。研究发现：一是只有途牛旅行网针对旅行者和旅游企业推出了一系列互联网金融产品，其他如携程旅行、驴妈妈旅行、同城旅行和去哪儿旅行等推出的产品不够丰富;二是综合性互联网金融企业在推出互联网金融产品方面具有优势，如积累了更加丰富的大数据、擁有互联网金融的三大基础设施（支付、征信、技术）、产品更加丰富，同样可以很好地满足旅行者和旅游企业的需求，目前关键是打通非旅游业务和旅游平台业务之间的数据通道，以便更好地满足消费者的需求;三是未来互联网旅游企业需要在互联网三大基础设施方面加大投入，以便推出更加丰富的互联网旅游金融产品。
三、互联网旅游金融未来趋势
（一）构建互联网旅游金融商业生态系统
为了构建互联网旅游金融商业生态系统，互联网旅游金融服务厂商需要加强以下方面的工作：一是完善互联网旅游金融的基础设施。互联网旅游金融提供商需要在网络支付、网络征信（旅游金融大数据）和技术支持（IT;运维与信息安全）三方面加强建设，为互联网旅游金融各项业务的开展提供有效的支撑。二是加强产品创新，完善互联网旅游金融业务产品体系。目前互联网旅游金融的业务体系主要集中于网络理财、网络借贷和互联网保险、出境金融方面，未来互联网旅游金融服务商需要继续加强产品创新，在与旅游相关的财富管理、融资租赁、股权众筹、虚拟货币、房产金融、汽车金融、财务管理、网络平台入口等方面加强建设，完善互联网旅游金融的产品与服务体系。三是完善旅游;O2O商业生态系统，并与互联网旅游金融进行有效对接。O2O是未来互联网旅游的发展方向，旅游业一方面需要加强线下体系建设，另一方面需要往云端发展，建立属于自己的大数据系统。因此，互联网旅游金融服务商需要结合旅游;O2O商业生态系统的发展，在金融大数据方面与旅游大数据进行有效对接，在互联网旅游金融产品创新方面需要解决旅游者和供应商的实际问题。
（二）旅游互联网金融服务商向集团化方向发展
当前，在互联网的各个细分领域都形成了自己的垄断巨头，如社交领域的腾讯、搜索领域的百度、电商领域的阿里巴巴等。互联网旅游金融是基于互联网旅游平台提供的金融服务，因而互联网的基本特性将在互联网旅游金融领域发挥作用，未来在互联网旅游金融领域将出现垄断性巨头。目前互联网旅游金融领域处于发展的初级阶段，每个互联网旅游提供商都追求在自己的平台内满足用户的各种旅游金融需求，用丰富的产品和服务来增加平台的价值，增加用户的黏性，让用户逐渐习惯“一家互联网旅游金融平台，所有旅游金融产品与服务”的认知。未来将会有越来越多的互联网旅游金融提供商像途牛一样获取各种金融经营牌照，以便将各种金融服务串联起来，实现对各类高净值客户的价值管理最大化。同时，普惠性和便捷性作为互联网旅游金融服务的两个重要特性，决定了现有的互联网旅游金融服务商将会快速扩大自己的金融产品线，以便满足用户的普惠性和便捷性需求。
（三）互联网旅游金融产品设计场景化
场景化消费，是指面向偏好实时的、与所处位置高度相关体验的客户，为这些客户提供与所处场景密切相关的移动互联网服务。场景模式表明，传统的产品差异化已经不能凸显企业的独特性，企业应该通过构建场景，将企业和用户加密结合，通过富有情感的互动吸引顾客参与，突破传统简单的广告模式。旅游产品消费，特别是在旅行中的消费过程，是一种实时消费过程，与游客所处的地理位置高度相关，特别需要注意客户体验，因而未来互联网旅游的发展方向是消费场景控制。互联网旅游金融的目的是解决旅游消费者在消费旅游产品各个环节的各种问题，帮助解决供应链厂商提供各种服务过程中面临的资金链问题。因此，互联网旅游金融产品的设计必须切合旅游产品消费的场景，切合供应链厂商的供应场景，满足他们的一系列需求。 为了构建场景化的互联网旅游金融产品体系，互联网旅游金融提供商可以从以下方面进行场景化创新：一是切实分析旅游者在消费过程中和供应商在提供产品过程中的疼点。所谓的疼点，就是消费者在消费旅游产品的过程中不满意的地方，供应商在提供旅游产品过程中不满意的方面，如飛机的延误、住酒店烦琐的手续、排队问题、旅游淡旺季导致旅游消费不平稳等，这一系列问题可以通过旅游金融产品创新进行缓解或解决。二是将旅游消费者和供应商的疼点进行有效的分类和组合，使之成为互联网旅游金融产品创新的源泉。旅游金融产品供应商可以对消费者和旅游供应商碎片化的疼点进行分类和分组，找出其在不同场景背景下的共同点，然后设计出不同场景背景下的旅游金融产品，实现C2B（从消费者到商户）的金融产品开发设计，满足旅游者和供应商在不同背景下的金融需求。三是重视数据在场景化旅游金融产品过程中的作用。互联网旅游平台企业在为旅游者提供旅游产品的过程中，在与旅游供应链企业合作的过程中，积累了大量的数据，互联网旅游厂商通过分析这些数据发现其中的问题，并找出问题的关键点以便提出解决方案，而互联网旅游金融产品是解决这些问题的重要方法。
（四）互联网旅游金融相关资产证券化
资产证券化是金融资源的优化配置，盘活现有存量资产的重要途径，可以提高融资效率，降低融资成本。2014年11月，原来需要中国证监会审批的资产证券化改为报备制，即国家在资产证券化相关的政策逐步放开，资产证券化是我国未来金融的发展方向。2015年10月28日，互联网金融产品京东白条应收账款债务资产支持专项计划在深圳证券交易所挂牌交易，开创了互联网金融资产证券化的先河。互联网旅游金融平台为了扩大资金来源，满足旅游消费者和供应链厂商对资金的快速需求，可以将旅游金融产品进行资产证券化处理，以丰富旅游金融平台企业的资金来源，促进旅游消费金融的快速发展。未来可以实现资产证券化的互联网旅游金融产品有：消费金融和供应链金融形成的债务支持资产、旅游保险形成的资产、旅游相关固定资产等未来可以带来现金流的资产。
四、结语
互联网旅游的模式已经很成熟且正在演进，互联网旅游金融的模式刚刚开启，未来随着相关行业数据和运营数据的积累，基于数据的分析将丰富互联网旅游金融方面的研究。
参考文献
[1]褚蓬瑜，郭田勇.互联网金融与商业银行演进研究[J].宏观经济研究，2014（5）：19;28.
[2]张江洋，袁晓玲，张劲波.基于电子商务平台的互联网金融模式研究[J].上海经济研究，2015（5）：3;-;11，25.;
[3]易观智库.;中国互联网旅游金融市场专题研究报告[R/OL].2018-10-22.http：/www.analysys.cn/report/detail/12238.html.