跳跃扩散过程相关论文
期权作为当代金融衍生品市场的新兴产品,越来越成为金融界不可或缺的组成部分.而期权定价问题也一直是学者和投资者热议的话题之一......
保险公司决策者一方面通过投资来实现保险资金的保值增值,另一方面通过再保险业务来控制承保风险.保险投资市场假定是由两种资产构......
越来越多的不确定因素使得投资企业很难快速决策以抓住最佳投资时机从而获取最大收益。针对这一问题,假定项目投资成本和产出价格......
本文在最一般的多维跳跃扩散过程假设下,推导出Delta对冲组合盈亏(即期权复制误差)所遵循的随机过程,它由四个部分组成,其中包含了......
期权定价理论一直都是金融数学研究的核心问题之一。与投资组合理论、资本资产定价理论、市场有效性理论及代理问题一起，构成现代金......
为研究服务中断对队列系统的影响,本文主要研究了G//nM/Mm模型在高负荷下的随机过程极限,基于MG//Mn模型,分别给出了当等待空间为......
研究了股票价格服从跳跃扩散过程的具有限制卖空约束的均值-方差投资组合选择问题.首先建立一个最优随机LQ问题,由于此问题具有限......
假定市场股价满足跳跃扩散模型，应用测度变换法给出了欧式任选期权的一般均衡价格公式，并提供了两种数值方法：Newton-Raphson迭代和Mo......
提出了一种求解带有跳跃的双障碍期权定价模型的数值方法.算法采用了Crank-Nicolson有限差分格式和复化梯形公式对模型进行离散,对......
考虑了标的资产服从跳跃扩散过程的市场条件,并通过值函数和权重函数来刻画投资者的风险态度、损失厌恶以及主观概率,得到了欧式期......
研究跳跃扩散随机微分方程的线性二次控制问题.运用动态规划方法得到一个新的Riccati方程和一个微分方程,求出系统的最优反馈控制......
本文考虑了常利力下带干扰的双复合Poisson风险过程，借助微分和伊藤公式，分别获得了无限时和有限时生存概率的积分微分方程．当保费服......
假定投资者将其财富分配在这样两种风险资产中,一种是股票,价格服从跳跃扩散过程;一种是有信用风险的债券,其价格服从复合泊松过程......
给出一个跳跃扩散过程在存款利率和贷款利率不等条件下的均值-方差投资组合选择的模型.用Poisson过程描述股票价格的跳跃.由于跳跃......
保险公司的盈余为跳跃扩散过程，保险人投资于债券和股票，且股票的价格服从跳跃扩散过程的最优投资组合。在均值-方差准则下通过随机......
引入随机跳跃的汇率因素,首次建立了跳跃扩散过程的标的资产、便利收益和汇率的三因子期货模型,然后推导出期货价格走势满足的偏微......
文章基于地方政府的“土地财政”这一事实,利用跳跃扩散过程刻画“土地财政”对债务规模测度的影响。通过求解跳跃扩散过程,建立债......
以财富最优增长模型为投资决策的优化准则，考虑了一个跳跃一扩散的投资市场，并且假定该市场不允许卖空．通过引入最大化财富对数期望效......
最近二十多年来金融衍生证券在全球范围内获得迅猛发展,期权问题及投资消费问题越来越引起国内外数学家、金融学家的广泛重视。自1......
在新型期权定价中经常遇到随机过程的最大值问题,尤其对随机过程为跳跃扩散过程时,由于最大值的分布难以得到,该问题变得尤其复杂.......
信用衍生品是一类主要用于管理信用风险的工具,信用违约互换又是其中应用最为广泛和普遍的一种金融产品。它的基本思想是通过协议......
最优资产组合选择是金融经济学,特别是资产定价研究领域中的重要问题之一。动态资产组合决策,是指投资者随着时间的变化,根据证券......
电力作为现代经济的主要能源，不仅影响着人们的日常生活，而且对一国整体经济发展也起着至关重要的作用，电力供应不足或过剩都会导致严......
研究了股票价格服从跳跃扩散过程的具有限制卖空约束的均值-方差投资组合选择问题.首先建立一个最优随机LQ问题,由于此问题具有限......
针对跳跃扩散LIBOR市场模型(JD-LIBOR)与随机波动率LIBOR市场模型(SVJD-LMM)各自的应用局限,本文首先将正态跳跃扩散与Heston随机......
随着投资市场的不断发展,如何选择合理的投资模式越来越重要,许多学者对建立模型和求解模型进行了大量的研究和实际中的应用。随机......
假定股票价格服从跳跃扩散过程.在传统均值-方差组合投资模型基础上,最大化最终收益的期望及最小化最终财富的方差.引进一个随机线......
市场基准利率期限结构的准确描述是银行间债券市场一项重要而基础的研究课题。以银行间债券市场的国债数据为样本,尝试利用卡尔曼......
期权是金融投资和风险管理的核心工具之一,自1973年F.Black和M.Scholes建立了经典的Black-Scholes期权定价模型后,国内外学者对期......
期权定价理论一直都是金融数学研究的核心问题之一。与投资组合理论、资本资产定价理论、市场有效性理论及代理问题一起,构成现代......
在期权定价中，当精确解析公式不能直接得到时，可用数值计算方法进行定价。本文主要假设股票价格波动满足列维过程中两种典型的随机过......
本文以雷曼破产日至2009年1月底这段时期内上证综指、恒生指数以及S&P500指数的日内高频数据作为研究对象,采用跳跃显著性检验方法......
系统性银行危机（systemic banking crisis）的浪潮自20世纪80年代以来波及全球。作为金融安全网的三大支柱之一的存款保险制度在防范......
1973年，Black-Scholes开创性论文“期权定价与公司债务”的发表标志着期权定价理论的诞生。在其后的二十多年里，期权定价理论及其应......
文章在最一般的多维跳跃扩散过程假设下，推导出Delta对冲组合盈亏所遵循的随机过程，从理论上证明了Delta对冲组合会受到跳跃风险以及......
